5月，日本央行宣布继续实行负利率，维持利率在-0.1%。这让很多国内的网友纷纷热议，日本人存银行的钱是不是要贴本了？下面粤商贷理财小编为大家详细解读。

日本央行继续实行负利率！存银行的钱是不是要贴本了？其实这个说话存在误解。日本实施的是市场化利率，日本央行的负利率，主要针对的是金融机构的超额准备金。

什么是超额准备金？

在说超额准备金之前，我们先要了解下什么是存款准备金。存款准备金，是指金融机构为保证客户提取存款和资金清算需要而准备的在中央银行的存款，中央银行要求的存款准备金占其存款总额的比例就是存款准备金率（deposit-reservation）。简单的说，商业银行放在央行吃利息的钱就是存款准备金。

一般，按照法律规定，商业银行都要强制性的把一定比例的钱，放在央行。央行就好比奶妈，你听话就给你多吃奶，对于不听话的坏孩子，自然给的奶就很少，还会受到处罚（例如，未按照中国人民银行规定的比例交存存款准备金，对贵阳银行股份有限公司处以罚款40万元）。所以，一般商业银行都会主动的去讨好央妈。法律强制规定要存的部分，就叫法定存款准备金，超出部分就叫做超额准备金。

日本央行负利率≠个人存款负利率

日本央行负利率并不等于个人存款负利率，日本央行负利率主要是针对商业银行超额准备金实施负利率。举个例子，如果存款准备金率是10%，也就是说普通民众100万存银行，银行要拿出10万存在央行。假设商业银行放20万存央行，那么就有10万元是超额准备金，这10万元超额准备金在央行不但没有利息，还要贴本！

日本为什么要实行负利率？

日本实施负利率，主要是之前的货币宽松政策，大量印钞，超级QE。银行也消化不了那么多，负利率政策就是日本模仿欧洲，让大家别把钱存银行， 给实体经济多输血。日本三大银行存款利率非常低的，只有0.001%。也就是说，存银行的钱还不够扣手续费。