交易与人性 ，太真切了！

炒股并不是想象的那样，它只是个市场而已，炒股之所以艰难，是因为人受情绪的影响，因为复杂的困扰。当一个人能做到简单，你就可以洞测炒股的奥秘；当一个人想的复杂了，你只能在炒股的大门前彷徊。简单与复杂是相互关系的，不经过复杂的简单不是真正的简单，从复杂中走出来的简单才是有用的简单；众人认知的简单仅是众人的简单，众人认知的复杂仅是众人的复杂；炒股市场是少数人的真理！

交易者刚开始时想的简单，往往有大赚的现象，接下来就不太好了。人的欲望是无止境的，想多了就不容易放下，情绪就变的复杂了，情绪的复杂是条死路，很多人都走不出情绪的复杂；后来做交易的时间长了，分析、方法也越来越变的复杂，很多人不断更换分析方法，这个用用那个用用，相信这个世界有完美的分析方法让他成功，而不是用心去修行，这种人永远只能在炒股的大门前找不到进去的门；很多人就这样迷失在复杂中，彷徊在复杂中。

价格的上涨与下跌是相互的存在，涨中有跌，跌中有涨，对立的方向转变是规律（规则与纪律）的基础，市场与万物的规律是相通的，你要从混沌中去寻找有效的规律。

规律并不是好找的东西，有些人认为的规律并不是真正有效的规律；任何事物都有内在的运行规律，市场也是一样，规律是静中有动，动中有静的东西，并不是一成不变完美无缺的，但规律具有它的有效性。规律的有效性最重要包括成功与失败的比率、收益与风险的比率、资金管理系统、纪律系统。如果你的规律是赢利的，就是有效的，赢利越多有效性越高；如果你的规律让你亏损的，你可能没有找到有效的规律，还需要你重新去寻找、完善。

有人找到有效的规律后努力按规律做；有人有时找到了规律有时找不到规律；有人永远找不到有用的规律，这种人是最多的，第一种人是最少的，1%而已，炒股难已！一直遵循你的规律交易是很枯燥的，这与佛道修行是一样的，枯燥会成为你前进路上的障碍，但枯燥也是你前进路上最好的学习工具，对规律的一致性执行是很艰难的事！

有一句股谚："识大方向赚大钱，识小方向赚小钱"，想在股市里长久地活下去就必须识别大方向。股市中大方向则需学会判断股票运行趋势，而判断一只股票趋势最为直观的就是均线。

当均线向上时，则表现为趋势向上；当均线向下时，表现为趋势向下。今天跟大家分享一种捕捉优质股的技巧——“五线顺上”黑马形态，这种方法既可以省去因主力长期建仓所带来时间成本的损失，也可以省去天天盯盘的烦恼。

“五线顺上”形态介绍

适用行情：

“五线顺上””黑马形态就是用向上的价格平均线直观反映其强劲向上趋势的一种黑马形态。其所谓的五线就是指5日、10日、20日、60日和120日价格平均线，而“五线顺上”就是指这5条价格平均线角度全部抬头向上，每一条价格平均线当天的价格均大于前一天的价格，且均线之间的大小关系表现为5日>10日>20日>60日>120日。这种完全站在多条角度向上的均线之上的个股，往往会因其强劲的上涨引起多数投资者的强烈追捧，经常会走出一波强劲的上涨行情，是整个黑马家族中较为强劲、稳健的一种。

“五线顺上”黑马形态特征

为了大家能够很熟练的寻找和驾驭“五线顺上”黑马形态，我们依然要通过对历史“五线顺上”黑马形态的深入研究解析来总结其特性。

“五线顺上”黑马形态的特征如下：

①所有“五线顺上”黑马都建立在60日、120日中长期价格平均线抬升的基础上。

②在整个拉升过程中，5日、10日、20日、60日、120日价格平均线依次多头排列，且每一条均线当日的价格均高于前一交易日的价格。

③在股价大幅起涨前，均有一个长期累积能量的过程，此时的K线往往是小阳小阴状，庄家处于吸收筹码、震荡洗盘的阶段，为后期的大幅拉升创造基础条件。

④当量能明显放大，股价突破前期震荡区并站上5日价格均线，且5线价格均线依次多头排列发散，意味着行情开始启动，此时为最佳介入点位。

⑤从拉升初期到末期，涨速会越来越快，K线由小逐步变大，在阶段性拉升行情的末期，往往以大阳甚或涨停板的方式出现。

⑥在整个拉升的过程中，量能要稳步放大，对拉升的价格进行有效的支撑和验证。

⑦拉升过程中的筹码以底部锁仓形态为最佳，换手保持在3-7%之间，换手不宜太大，当单日换手超过15%时要保持高度警惕，以防高位放量出货。

⑧整个拉升过程中，MACD指标的DIF和DEA两线双双站上零轴，且DIF大于DEA，指标处于超强态势。

★案例一：中房股份

如上图中房股份，前期有一个长期K线小阳小阴状，是一个累积能量的过程，庄家处于吸收筹码、震荡洗盘的阶段，当量能明显放大后，股价突破前期震荡站上5日价格均线，此后股价大幅拉升，5日>10日>20日>60日>120日，这种完全站在多条角度向上的均线之上的个股，就是典型的““五线顺上””黑马形态！

★案例二：旺能环境

如上图旺能环境，前期经过长期的小阳小阴积累能量，5日>10日>20日>60日>120日，整个拉升中，DIF和DEA两线双双站上零轴，且DIF大于DEA，指标处于超强态势。后市走出一波强劲的上涨行情，形成“五线顺上”黑马形态！

“五线顺上”黑马形态分类

依据K线与5日价格平均线的关系，“五线顺上”黑马形态可分为两种：

（1）弱势“五线顺上”黑马形态

当股价偶尔跌破5日价格平均线但又很快站上该均线，同时又不影响所有价格平均线每日抬高的态势，这种“五线顺上”会稍弱，称为弱势“五线顺上”黑马形态。

（2）强势“五线顺上”黑马形态

当股价一直处于5日平均线之上的“五线顺上”黑马称为强势“五线顺上”黑马形态。

“五线顺上”的买入条件

①前期有明显的能量累积过程，且价格表现为小阳小阴逐步稳健推高的形态。

②5日、10日、20日、60日、120日价格平均线依次多头排列，且每条价格平均线的当天价格均大于前一天的价格，均线角度保持向上不变。

③随着价格的不断上推，成交量不要断的放大，对价格进行有效的验证。

④筹码形态最好是底部锁仓拉升型，换手不宜太高，保持在3-7%之间，特别是股价在高位时的单日换手不要超过15%。

⑤MACD指标的DIF和DEA两线双双站上零轴，且DIF大于DEA，指标处于超强态势。

注意：无论是强势“五线顺上”黑马形态还是弱势“五线顺上”黑马形态，只要五条价格均线保持多头排列，都是买入的点位，但最好在起涨点介入。

“五线顺上”的卖出条件

①整体来讲，只要5日攻击线的角度保持向上就一直持有到底。对于强势“五线顺上”黑马来讲，当价格跌破5日价格平均线时要谨慎或出局，当阶段性上涨趋势线破位或者5日价格平均线向下死叉10日价格平均线则要果断出局；

②如果是弱势“五线顺上”黑马，则要紧贴5日、10日价格平均线介入，当阶段性上涨趋势线破位或跌破10日价格平均线或5日价格平均线向下死叉10日价格平均线则要果断出局。

注意：如果在上述第①、②没有及时卖出的话，则当5日、10日、20日短期价格平均线形成价三角压，同时MACD指标死叉向下，量能均线死叉向下时必须坚决出局。

★案例三：嘉化能源

如上图嘉化能源，该股在“五线顺上”出现之前明显的能量累积过程，此举主力意在通过区间震荡的方式收集足够的筹码在手中，其K线表现为小阴小阳的缩量形态，但是在这个阶段阳量柱往往会不断变大，这是判断主力资金进场洗盘的重要佐证。

在经过小阴小阳的蓄势之后，某一天股价突然放量冲破长期以来的压力平台，明显打开未来的上行空间，此时5日、10日、20日、60日、120日均线逐步的开始向上扩散，这就会形成“五线顺上”形态。

我们有两个可以介入时机：1.放量突破平台压力位时；2.回调至5日和10日均线不破时。当股价继续向上拉升，并且量能持续放大时，则会变成一只“黑马”股，我们在明显加速上涨之后跌破10日均线卖出即可！

★案例四：恒天海龙

如上图恒天海龙，上涨过程中有两处出现“五线顺上”黑马形态，买入1和买入2均是五条价格均线保持多头排列发散，行情开始启动，此处买入为最佳介入点位；形成“五线顺上”黑马形态后，在阶段性上涨趋势线跌破5日价格平均线向下时卖出。

柏拉图说：万事慎始。就学习交易而言，“重要的不是知识的数量，而是知识的质量。有些人知道很多很多，但却不知道最有用的学问。”只有知道真正有用的知识后，才会对无用知识的泛滥感到痛恨。

交易的哲学就是对市场本质的认识和方法论。

一、世界真正的运作方式

1、经济的历史是由一幕幕的插曲构成，它们都是奠基于谬误与谎言，而不是真理。这代表赚大钱的途径。我们仅需要辨识前提为错误的趋势，顺势操作，并在它被拆穿以前及时脱身。

2、市场走势是根本经济力量运作的结果，后者受到政治体系当时状况的主导，这又受到政客活动的影响。

3、多数市场参与者的心理状态，将决定价格走势的方向，以及发生变动的时间。

4、如果我们知道如何观察，过去的事件可以反应未来的事件。身为一位交易者，你相信而准备借以投机的所有看法与观点，都必须有历史事实的验证。研究历史的发展，检视每一项看法，直至你相信自己已经掌握真理，并有客观的事实资料佐证。

二、交易的基本原则

1、资本的保障：界定自己的能力范围，制定参与交易的模型与标准，只做自己有把握的交易；最关键的不是在于躲避风险，而是在注定要遇到风险的时候如何做到控制损失。

2、一致的获利能力：根据客观的市场波动，制定合理的盈利预期；在交易以前，风险应该是主要的考虑，只有风险与报酬分析合乎原则时才能进行交易；交易时，迅速认赔，让获利头寸持续发展，不可让获利头寸演变为亏损。

3、追求卓越的报酬：获得相当程度的利润以后，考虑以部分利润增加头寸的规模，如果能够成功，可以大幅提升绩效，万一失败，你的总绩效仍然处于获利状态，并继续追求一致的获利能力，等待交易账户再度到达可以承担高风险的水准。

三、独立思考的基础

1、根据重点思考：事物发展的根本动力就是矛盾，认清事物的关键在于如何去分析矛盾：事物发展的内因和外因；主要矛盾和非主要矛盾；由于信息具有不对称与复杂性，只有有所忽略，事情才能变得简洁。

2、从整体来思考：宏观上的规律比较好把握，微观上的规律难以发现，基于长线基础上的中线比较好做，基于中线基础上的短线比较好做；迅速止损，是以局部的损失换取全局的胜利。

3、趋势的观念：运动的存在形式表现为时间上的运动和空间上的运动，任何物质的运动都有其自身的规律，由量变到质变，前进性和曲折性相统一。定义趋势的关键标准是时间架构。

4、概率的观念：发挥主观能动性必须以尊重客观规律为前提。要注意必然性和偶然性、可能性和现实性的辩证关系。

5、具体问题具体分析：注意分析和把握事物存在和发展的各种条件，做到一切以时间、地点和条件为转移。真理向前一步，往往就是谬误。否定之否定规律揭示了事物发展的方向和道路。要用运动、发展的眼光看问题。

我们从婴儿开始学说的每一句话，都来自于对他人的模仿，没有人生而知之，只有站到巨人肩上，才能看得更远。俾斯麦说过：“每个笨蛋都会从自己的错误中吸取教训，聪明的人则从别人的经验中获益。”这就是先学习理论后实践的目的所在。虽然熟悉理论的人不一定能实践得好，但是懂得理论知识会增加投资成功的可能性，这比从自己的错误中吸取教训所付出的代价要小得多。

记住成为赢利的交易者是一个旅程，而非目的地。世界上并不存在只赢不输的交易者。试着每天交易的更好一些，从自己的进步中得到乐趣。聚精会神学习技术分析的技艺，提高自己的交易技巧，而不是仅仅把注意力放在自己交易输赢多少上。

只要自己按照自己的交易计划做了应当做的交易，那么就祝贺自己，对这笔交易感到心安理得，而不要去管这笔交易到底是赚了还是赔了。赚钱了不要过于沾沾自喜，赔钱了也不要过于垂头丧气。试着保持平衡，对自己的交易持职业化的观点。

不要指望交易中一定会这样或者那样。你所要寻求的是对事实的深思熟虑，而不是捕风捉影。如果你的交易方法告诉你应该做一笔交易，而你没有执行，错过了一笔赚钱的机会，只能做壁上观，这种痛苦要远远大于你根据自己的交易计划入市做了一笔交易但是最后赔钱所带来的痛苦。

自身的人生经验塑造你对交易的认识。如果你做的第一笔交易就赔了，那么你很长时间内不再涉足该市场，甚至一辈子也不碰那个交易品种的几率是很高的。作单赔钱和失败给人带来的心理冲击要比肉体的痛苦更大，影响时间也更长。如果你不被一次失败的交易所击跨，那么作单赔钱就不会对你产生如此消极和持久的影响。

教育经历对塑造交易者看待交易的方式产生重要作用。正规的商业教育能够让你在了解经济和市场的大体状况时具有优势，但是，这并不能保证你在市场中赚钱。正规大学教育中所学到绝大部分知识并不能够提供给你成为一名成功的交易者所需要的特定知识。要想在交易中成为赢家，你必须学会去感知那些大多数人所视而不见的机会，你必须挖掘那些对成功交易必不可少的知识。

自大和因赚钱而产生的骄傲会让人破产。赚钱会让人情绪激昂，从而造成自己对现实的观点被扭曲。赚的越多，自我感觉就越好，也就容易受到自大情绪的控制。赚钱带来的快感是赌徒所需求的。赌徒愿意一次次的赔钱，只为了一次赚钱的快感。

永远牢记，无论赢输，一人承担。不要去责怪市场或者经纪人。赔钱为你提供一个机会，让你能够注意到交易中究竟出现了什么问题。不要针对个人进行攻击。成功的交易者对风险进行量化和分析，真正的理解并接受风险。从情绪上和心理上接受风险决定你在每次交易中的心态。个体的风险容忍度和交易时间的偏好，也使得每个交易者各有不同之处。选择一个能够反映你的交易偏好和风险容忍度的交易方法。

市场是所有交易参与者的心理定势的汇集。多空每日搏杀反映的是多空每天在想些什么。一定要注意看每天的收盘价和当日高点和低点的关系，因为这放映出市场近期的强弱。永远不要仅仅因为价格低就做多或者价格高就做空。轻易不要去给赔钱的单子加码。永远不要对市场失去耐心。在做任何一次交易前都要有合适的理由。记住，市场永远是对的。

交易者需要去聆听市场。要想有效的听市场，交易者就需要对自己的交易方法加以注意，同样，也要象关注图表和市场一样关注自身。交易者所面临的挑战是：去了解自我究竟是什么样的人，然后坚定的有意识的去培养那些有利于自己交易成功的品质。

作为交易者，离希望、贪婪和恐惧越远，交易成功的机会越大。为什么会有成千上百的人分析起技术图表来头头是道，但是真正优秀的交易者却凤毛麟角？原因在于他们需要花费更多时间在自己的心理学上，而不是分析方法上。

工欲善其事，必先利其器。林肯也说过，"我如果要花八小时砍倒一棵树，那么我就会花六小时把自己的斧子磨的锋利。"在交易上，这一格言可以理解为：研究和学习十分重要。为了交易所做的准备所花费的时间要超过下单和看盘所花的时间。绝大多数交易者都不如市场有耐性。有句古老的格言这么说，市场会尽一切可能把大部分交易者气疯。只要有人逆势而为，市场的趋势就会一直持续。

炒股是应该用心的，但不能痴迷。抛弃学习、娱乐等正常生活，一门心思钻进股堆里不仅失去了生活的乐趣，更由于远离现实生活而不可能看清股市。适当地同股市保持一定的距离，抽时间从事一些自己感兴趣的其他事情，就会使人精神振奋，头脑清醒。而且离虚拟市场远了离现实社会就近了，分析问题便更加客观准确，炒起股来也就会得心应手得多。

作者公众号：姚筠玥（vg004520）