64天上市进程、23家基石投资、股份代码6666,恒大物业掀起2020年最后一波物企上市狂欢。

12月2日,恒大物业(6666.HK)正式登陆港交所,总市值949亿港元,居物业股第二。

本次恒大物业共在全球发售1,621,622,000股股份,其中162,163,000股约10%在香港公开发售,余下1,459,459,000股约90%进行国际配售;每股发行价定为8.80港元,位于招股区间8.5港元至9.75港元低端;经扣除就全球发售应付的包销费用及佣金以及估计开支后,全球发售所得款项净额约为69.18亿港元,成为物业股史上名副其实的募资王。

恒大物业表示,IPO募资所得资金将有约65%用于战略收购及投资、约15%用于开发增值服务、约8%用于升级讯息系统及设备、约2%用于招聘及培养人才,另外10%用作营运资金及其他一般企业用途。

迄今为止,年内共有13家物业公司在港敲钟,其中恒大物业仅用64天完成交表到上市全流程,刷新物管公司赴港上市的最短时间纪录。同时,21名基石投资者也浮出水面,包括深圳凯尔、SensePower Management Limited、江西兴美等在内,合计认购股份8.1868亿股,占超额配股权未行使前发售股份总数的50.49%。

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上市后,当前头部物企排名随之改变——恒大物业以2.54亿平方米的在管面积排在第五位,前四位为碧桂园服务、雅生活服务、彩生活和保利物业。

财务方面,2017年至2019年,恒大物业实现收入43.99亿元、59.03亿元及73.33亿元,复合年增长率为29.1%。今年上半年营收45.64亿元,同比增长31.7%。

同期净利润为1.07亿元、2.39亿元及9.31亿元,三年复合增长率195.5%,这一增速在中国物业服务20强中排在首位;其毛利润三年复合增长率也达到了101.4%。

同时,恒大物业今年上半年的净利率为25%,排在上市物企前三;其毛利率38.1%,高于港股物管行业的平均值和碧桂园服务37.19%的水平。

截至今年6月30日,其已为1354个项目提供物业管理服务、非业主增值服务或社区增值服务,覆盖22个省份、五个自治区、四个直辖市及香港逾280个城市,总在管面积约为2.54亿平方米,签约面积为5.13亿平方米。

在公司管理层愿景中,恒大物业的发展目标是,成为全球规模最大、布局最广、业态最全、效益最好的物业集团。同时,两轮投资者将为恒大物业提供更丰富的潜在资源,积极探讨在不同领域建立灵活的合作关系。

对资本市场来说,恒大物业上市,意味着物业股持续两年的集体狂欢已走向尾声。今年以来,已有13家物业公司上市,加上即将入场的华润万象生活、远洋服务、佳源服务等,物业股赛道越来越挤,想象空间却亟待打开。来源:绿专资本综合

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