我们散户都了解到仓位管理的重要性，仓位管理技术目前是不止现货投资方面有重要的地位，在其他投资市场也是同样受到人们重视的，今天就给股民朋友们带来多个仓位管理的技巧，通过学习到这些仓位管理的技巧之后，股民朋友们都可以赢在管理之上。

首先我们了解仓位管理的重要性

1、仓位管理就是在你决定做多某个投资对象时，决定如何分批入场，又如何止损/止赢离场的技术。做好入场、止损和止盈的每一个环节。

2、有仓位管理专家试验过，通过抛硬币决定做多还是做空，在这样的随机决策下，依托好的仓位管理技术依旧可以赚到钱。

3、成功的投资=客观简明的规则+等待机会的耐心+控制仓位的理智+快速止损的果断+扩大利润的勇气。

4、完整的投资包括大盘个股分析、何时买、买多少、何时卖等一个完整的过程。但我们大多数投资者过于强调个股的选择，而忽视了在参与过程中更重要的买卖多少、兑现利润或止损的问题。只有把投资的各个环节都尽可能执行好，才算的上较成功的投资，长期稳定盈利才成为可能。

仓位的决定因素

第一：由自己的风险偏好(就是那个千分之二点五)。

但是强烈不建议风险偏好设置成千分之二点五以上(这是由于多次重复试验后，小概率的事件也会出现);

第二：单次策略的准确率;

第三：单次策略的风险报酬比。

我们假定风险偏好是a，单次准确率是b，盈利亏损比是c。

首先要满足的是(b*c)大于(1-b)，或者说：策略的数学期望大于零。

其次需要的是：当(1-b)的n次方大于a时，n取最大整数，这时候这个n+1就是理论的最大连续亏损次数，所以要保证这个n+1乘以单次亏损要小于您自己的资金最大回撤线。这个最大回撤线我们定义为30%。

再次，在以上两个不等式成立的情况下，仓位越大越好。

以实例来探讨：

假如风险偏好是0.25%，准确率是40%，风险回报比是2:1，资金量是20万。

那么我们可以知道：理论最大连续亏损是：12次;如果只能忍受最大资金回撤是30%，那么单次最大止损只能是本金的2.5%或者以下。

我们知道了这个数字，就可以通过计算得知自己应该开多少仓位。假如本次策略止损是100个点，那么合理的开仓数量是3.33手，也就是3手。

仓位管理经典操作：

漏斗型仓位管理法：

概念：初始进场资金量比较小，仓位比较轻，如果行情按相反方向运行，后市逐步加仓，进而摊薄成本，加仓比例越来越大。仓位控制呈下方小、上方大的一种形态。

优点：初始风险比较小，在不爆仓的情况下，漏斗越高，盈利越可观。

缺点：这种方法建立在后市走势和判断一致的前提下，如果方向判断错误，或者方向的走势不能越过总成本位，将陷于无法获利出局的局面。

总结：该仓位管理办法承担风险较大，但是相对应的风险越大，回报就越高，这种仓位管理办法较适合激进、敢博的人，稳健者不建议使用。

股市大幅下跌,将要见底还没有见底的这一阶段是最折磨投资者的,如果买进股票,股市继续下跌就会被套,实在是冤枉,如果不买股票,股市就此止跌,见底回升,少了在低位补仓摊平成本,减少损失的机会,这样又不甘心。所以我们就要学会一种建仓方法来解决这个难题。

现在教大家一种建仓方法,叫金字塔形买卖法。所谓金字塔形买卖法,就是在买进股票时先投入少量的资金,如买进后股市继续下跌,就投入更多的资金,整个买进过程,呈一个金字塔形。如

例如中国石油这支股票一上市就受到大家的追捧,结果却把很多投资者牢牢的套在了山岗上。如果我们学会了金字塔建仓法,虽然不一定赚到钱,但是解套还是不成问题的。如图

用上面图形方法建仓,不但降低了持仓成本,增加了持仓数量,而且股价根基变得相当扎实。等股市触底回升,就会很快解套并赢利。尤其是符合量化操作思路的，买盘放量逐步买入，即使是中线庄家几次砸盘也无所畏惧，前提是你有这个耐心。

比如遇见这种的主力通过几次砸盘建仓那么第一次倘若买入被套，在后面的2次买盘放量中继续跟随买入，持仓成本也就集中到中间了，这样后期股价涨到第一次建仓这里就获利不少了，再到后面更多了。

用金字塔买卖法卖出股票时,就要用倒金字塔方式进行操作。操作方法是,股价上涨时,逐步减少持股的数量,即卖出的股票数量也随着股价的上升而增加,越卖越多,形态呈倒金字塔。如图

金字塔买卖法关健是要匹配好资金与股票的比例。当在底部尚没吸够筹码,眼看大势向上,要想追涨时,就要采取每次买进的数量逐步减少的方式,犹如金字塔的形状,塔层越高,股票买的越少,万一遇到股票下跌,因有大量的低位买进的股票作支撑,所以只要及时离场,就不会遭到重大损失。

炒股必须遵守的规则

规则1：仓位控制、永远珍惜每一颗子弹

经常重仓必死。不是说重仓一次就死，而是说，经常重仓一定死。

原因很简单，做股票久了，必然遇到某些极端情况，一次极端行情或突发事件，重仓交易都就可能损失一半以上本金，甚至爆仓。夜路走多了，早晚会遇到鬼。

重仓就相当于你把子弹在一场战役刚刚开始就全部打完了，战争还在继续，你却没有子弹了，后面大家还怎么玩？如果运气好，这场战争是我方胜利，当然你这次也赚钱了，但总有一次你会碰上是一场失败的战役，到那时你付出的就是你的生命，一次就够要你的命。

记住，命只有一条，我们是来玩一场又一场游戏的，不是真的来赌命的。请你千万千万要明白，永远不要赌命，否则就不要来玩游戏！我们的口诀是：“轻仓操盘，能活最长”

规则2：严格按交易系统的信号止盈止损，到了止盈位和到了止损的位，必须无条件执行止盈或止损。

先说止损。大的亏损，或者是重仓引起的，或者是不果断止损引起的。

股票市场的行情，任何事情都有可能发生。

经常发生这样的情况，下了单，感觉很有把握，但是，下单后开始亏损了，然后越亏越多，到了止损点位，感觉亏钱太多了，不愿意接受。于是放弃止损。

结果亏损越来越大。

由小亏变成大亏。套进去一只手指，不肯割掉，然后是套进去一只手，更不肯割了，然后是套进去一条胳膊，更难以下手了，结果最后是脑袋也套进去了。

死扛很可能可以解套，但是，如果不解套，那就死定了。

这个游戏的危险性主要就是在你每次死扛着还真是好多次都能安然度过，然后给人的感觉是侥幸这次我也能扛过去就好了，让人可以留有幻想。

反之如果这个游戏是在设定之初就确定好只要有人敢逆势死扛，我就让你马上死亡，我相信就没有人敢死扛了。

但这样的游戏还能玩下去吗？

一个游戏如果是不允许出错谁还来玩游戏呢？所以还是这句话，我们是来玩游戏的，不是来赌命的。

游戏当中输赢很正常，也是游戏能玩下去的必须设置的，一个没人玩的游戏就不会存在了，同理交易中输赢也很正常的，如果交易输了就要被枪毙的，那谁还敢来做交易呢？

亏损是交易的一部分，如果经常有不愿意止损的习惯，那么，只要遇到一次一去不返的行情，也就爆仓了，到那时你也就game over了。

还是那句话，从概率上来说，必然会遇到一去不返的行情。

所以，不严格止损，也是一种自杀的行为。

根据你的系统来止损，或者说没有交易系统的朋友那么在下单的同时要确定一个不可更改的止损点，到了止损点，无条件止损。设好设不好，有没有交易系统是技术的问题，但设不设止损点，执行不执行止损则是生死的问题。

再说止盈。在股票市场，就算学会止损，还是不会赚钱，因为真正的利润来自于好的止盈。打个比方，止损只是让我们在有限的子弹时多玩一段时间的游戏，但如果没有新的子弹给我们，我们也仅仅只是多玩多少时间而已。

真正要长期玩下去，必须要学会如何在这个游戏中打败敌人，抢夺敌人的财富武装自己。所以止盈才是根本目的，只有止盈才能扩大盈利。

在这里有句口诀要大家记住：一是“止盈止损，交易之本”。二是“赢钱赢到尽，有风驶尽帆”这句至理名言。

规则3：顺市（顺大市而逆小市）者生

股票的行情，有人愿意以更高的价来买入，就会涨，有人愿意以更低的价格卖出，就会跌。

现货市场上，一个馒头5角钱的时候，在股票市场上，如果有很多人争着买，这个馒头可能会涨到5块，或者50块，也是可能的。

馒头的价格总会跌下来，跌到3块，1块，甚至跌到1角钱。当馒头跌到3角钱的时候，你感觉太便宜了，你就买入，结果，跌到2角，1角，你爆仓了。然后馒头价格又开始涨上来。

在股票市场上，这样的事，每天都在重复。

永远记住，我们是来玩这场游戏的，不是来赌命的。

交易者只是游戏的参与者，思路清晰的游戏者很明白，我们何不等这次游戏的胜负明朗后，我们再参与游戏的中胜利的一方呢？说的难听一点，我们这叫做捡便宜，说的好听点，他们在打仗时我在打最有把握的仗是我们玩游戏的最高原则，代价是我们需要耐心的等待，有时候等待虽然也很痛苦。

最难克服的也许就是我们不能每时每刻参与游戏的这种心情，尤其是明明知道这场游戏很好玩，但我们又要想法设法克制住自己参与这场游戏，更难克制的是就算你参与进去了也不见得马上有很大的风险时，有时候很像是温水煮青蛙。

所以，很多人都失去了耐心，早早的参与了游戏，但进去后也不知道你是站在哪一方，只见你是一会儿站在甲方队伍，一会儿又站在乙方队伍，你只是在消耗你的子弹，获得的是一些参与游戏过程的快感，其他的什么也没有。最终因为你的子弹打光了，这场游戏就又要 game over 了，你也不得不再一次离开这场好玩的游戏了。这里我们的口诀：“顺着趋势做，财富积累多。”