2023年中国膳食补充剂行业报告|中国|乳糖|双歧|果糖|益生元|膳食纤维|膳食补充剂|营养价值

膳食丨研究报告

核心摘要：

膳食补充剂主要包括膳食纤维和益生元，而膳食纤维又分为可溶性膳食纤维和不可溶膳食纤维。由于膳食补充剂能够平稳血糖，改善肠道健康，间接帮助减肥等，且在日常饮食中无法补足，因此开启了下游食品的添加潮流。全球可溶性膳食纤维与不可溶膳食纤维的市场份额占比为8：2。这是由于可溶性膳食纤维溶于水、成分更稳定、易改性，因此更利于在下游各类产品中添加。可溶性膳食纤维又包含聚葡萄糖和抗性糊精，聚葡萄糖产品在标准化和工艺方面都较为成熟，市场处于充分竞争状态，而抗性糊精作为新兴市场引领产品添加新风尚。抗性糊精性能更佳，可耐高温酸碱，相对价格也较高。目前国内只有百龙创园实现抗性糊精工业化生产，其技术壁垒较高，做好糊精化反应的企业优先跑出圈。益生元除具有膳食纤维类似功能，还能够促进益生菌生长，作为双向调节剂（同时改善便秘与腹泻），调节肠道健康。益生元种类丰富，包含低聚果糖、低聚半乳糖、低聚异麦芽糖、菊粉等。其中低聚果糖对益生菌的增殖最明显，且价格相对较低，具有独特优势，低聚半乳糖天然存在于母乳中，二者也是国际上仅允许在婴幼儿1段奶粉中添加的益生元。

膳食补充剂概念及产品分类

膳食纤维与益生元在大健康行业中发挥着举足轻重的作用

膳食补充剂主要包括膳食纤维和益生元，而膳食纤维又分为可溶性膳食纤维和不可溶膳食纤维。长期以来，我国居民存在饮食结构不平衡，高糖高油脂食物摄入过量等问题。膳食纤维作为一种不能被人体吸收消化的多糖，可以将糖油类物质包裹直接排除体外，起到促进胃肠道蠕动、改善便秘、降低血糖和血脂的作用。益生元可以促进双歧杆菌等益生菌的增殖，抑制有害菌和致病菌，低聚糖类益生元还同时具备可溶性膳食纤维的相关特性。随着营养意识的提高，膳食纤维和益生元在近年来得到人们的关注。

膳食纤维：曾被忽视的营养元素

膳食纤维作为第七大营养素发挥重要作用

由于膳食纤维自身不能被消化和吸收的特性，曾一度被认为是一种“无营养物质” 。上个世纪90年代，随着营养学和相关科学的深入发展，人们逐渐发现膳食纤维在抑制脂肪吸收、促进肠道健康、预防心脑血管疾病等方面具有生理作用。1991年，世界卫生组织在日内瓦会议上正式将膳食纤维列为继蛋白质、脂肪、水、矿物质、碳水化合物和维生素之后的第七大营养元素。七大营养素在人体内各司其职，缺一不可。

益生元：肠道中的“二氧化锰”

益生元促进益生菌生长调节肠道健康

“益生菌”与“益生元” 两者虽然只是有一字之差，却在本质上存在很大区别。益生菌是有生物活性的细菌，而益生元主要是无生物活性的糖类物质。益生元是益生菌的催生剂，能显著促进乳酸杆菌、双歧杆菌等益生菌的生长，从而来对付有害细菌，促进肠道健康。

腹泻是人类最常见的疾病之一，严重者因脱水导致死亡。益生元作为一种双向调节剂，除改善便秘外，还能够调节腹泻。

膳食补充剂发展驱动力

糖尿病患者/便秘患者/肥胖人群众多

膳食补充剂能平稳血糖/改善肠道健康/间接帮助减肥

膳食补充剂政策驱动

营养健康与食品添加剂相关政策共同驱动行业发展

营养健康类政策的发布，指出“膳食纤维缺乏”的问题，推动健康饮食。随着国家进一步出台食品及其添加剂等相关领域的政策文件，健全相关法律法规及标准体系，推动食品添加剂等标准与国际标准接轨，将有利于我国膳食补充剂行业的健康、快速发展。

膳食补充剂下游需求

满足人群需求和产品需求的膳食补充剂更能吸引消费者

可溶性膳食纤维 vs. 不可溶性膳食纤维

可溶性膳食纤维应用范围更广

目前全球可溶性膳食纤维产品产量市场份额占比已超过80%。主要是由于可溶性膳食纤维具有以下优势：

1）成分更稳定，且易改性，更利于在各类产品中添加；

2）耐高温和高酸碱，加工适应性强，使用方便；

3）可溶性膳食纤维可替代不可溶膳食纤维大部分功能，且价格不高（聚葡萄糖12元/公斤）。

可溶性膳食纤维：聚葡萄糖vs.抗性糊精

抗性糊精未来增长空间更大，定位高端膳食纤维

我国聚葡萄糖市场发展已经有二十多年的时间，产品在标准化和工艺方面都较为成熟。而抗性糊精进入我国的时间较晚，作为新兴市场发展速度较快，存在较大的进入空间。

抗性糊精在生产过程中涉及的技术环节更多，对生产技术的要求也更高。在产品性能方面，抗性糊精在降低血脂，增强微量元素吸收等方面的功能性更强，并且由于低吸湿性，可以更好地添加在固体饮料等高附加值的产品中。因此，抗性糊精产品的市场定位是相对高端的膳食纤维。

抗性糊精：竞争格局

市场集中度高，以百龙创园为首未来多企业切入

抗性糊精市场集中度较高，全球抗性糊精生产厂商仅有百龙创园、英国泰莱、日本松谷化学、法国罗盖特、美国ADM 等少数几家，Top3生产厂商膳食纤维产量占全球产量的约36%。其中中国实现工业化生产抗性糊精的企业仅有百龙创园，其膳食纤维产量占全球的约12%。

目前以百龙创园I型抗性糊精为代表的高品质抗性糊精产品深受市场认可，产品售价高，毛利率高，保龄宝等企业都将高品质抗性糊精作为企业下一步的发展重点，未来抗性糊精市场有一定增长空间。

抗性糊精：技术壁垒

糊精化反应是决定抗性糊精优势的胜负手

抗性糊精以淀粉为原料，经酸热糊精化反应，制得焦糊精，经α-高温淀粉酶液化，糖化酶糖化分解非纤维部分，精制后提纯获得抗性糊精产品。其中糊精化反应是决定抗性糊精性能的关键步骤。

生产抗性糊精技术壁垒较高：生产需要色谱分离设备进行产品提取，而该设备价格较高。同时，高端产品的生产涉及上百个技术参数，不同技术参数将直接影响产品品质，但技术参数的确定需要不断试验并通过应用不断验证完善，对工艺进行不断的优化，并对生产设备进行大量的定制化改造，这要求生产厂商具备较强的自主研发实力和技术水平。