投基Z世代,Z哥最实在。

今天,五月最后一个交易日,A股市场再次陷入调整,尾市跌幅有所收窄,最终沪指险守3200点整数关。

Z哥认为,这两天多空双方围绕年线反复争夺倒也正常。但愿随着6月行情的到来,市场能够有新的变化。

回顾5月行情,月初市场来到阶段高点,沪指在3418点见顶回落,随后持续调整,并在年线附近反复争夺。

这一阶段的下跌,市场层面主要是中特估、AI两大主题全线调整所致。

成交量的下滑,显示增量资金攻击不足。本月北向资金总体流出,而公募基金发行遇冷,5月新成立基金仅28只,募集规模213亿,创下2015年9月以来的新低。

宏观面上,部分经济数据低于预期,和人民币汇率持续走低,也对市场有影响。

不过,Z哥认为,市场的调整,已经消化了诸多不利因素,现在这个阶段不必过于悲观,经济的复苏本身就是相对复杂曲折的过程,因此我们对于市场还是需要有足够的耐心和信心。

接下来再说今天的盘面,热点依旧很清晰,AI芯片、英伟达概念、算力概念继续扮演市场明星。鸿博股份5连板,佰维存储20CM涨停、寒武纪尾市狂拉8%。

5月以来,整个人工智能方向的行情,一度出现比较明显的调整,尤其是游戏板块,在游戏ETF翻倍之后,回撤幅度也相对较大。但是,到了5月末,英伟达掀起人工智能的新一波狂潮,鸿博股份等大牛股的创新高,也最终令AI这个大方向重回热点。

不过站在当下,如果要想再次加入AI,确实需要不小的勇气。

中特估的调整,也暂时还没缓过劲来,目前来看,可能这是稳住指数的重要武器。也就是说,如果指数很危险的时候,中特估会站出来“救场”,但难有较好的交易性机会出现。

那么我们不妨想一想,还有什么板块能成为新的风口?

炒股就是要敢想,只有敢想,才敢干。

昨天马斯克来中国,成了热点。于是,业界开始发挥想象力了,会不会马斯克准备到中国来开机器人工厂?因为特斯拉在上海开工厂,已经取得了很大的成功,而这次马斯克如果到中国,又准备在上海开机器人工厂的话,无疑对中国机器人产业链带来巨大的拉动。

前不久,上海市经信委智能制造推进处副处长陈可乐表示,下阶段,上海将进一步深化与特斯拉的合作,推动自动驾驶、机器人等功能板块在沪布局。虽然此事纯属猜测,八字还没有一撇,但结合现在的焦点新闻,业界发挥想象力,目标直指机器人板块,确实还是值得关注。

在前不久的特斯拉2023年股东大会上,马斯克提到有两个新产品在研发,新产品的设计和制造技术在整个行业里面都是非常超前的,马斯克个人认为两个新产品发布后每年的销售量可能会超过500万。

此外,马斯卡开始阐述人形机器人:机器人的电机、控制器和电子设备,全部是自主设计的,特斯拉有世界一流的电机和电子团队,可以设计出了这个世界上本不存在的一种机器人。

马斯卡认为,如果按照人的数量和机器人的数量来比,如果做成2:1的话,人形机器人的需求可能会远远超过对汽车的需求,对于特斯拉长期来讲,马斯卡认为未来特斯拉长期价值可能都是Optimus给的。

对此,天风证券认为,2023年特斯拉股东大会,马斯克花大量篇幅阐述了机器人,一方面是对市场空间广阔的畅想,另一方面是对特斯拉在人形机器人上信心的表达,甚至认为特斯拉长期价值是人形机器人给的。

通过特斯拉车端核心供应链了解到,产业链在积极配套特斯拉机器人,某核心供应商于本周一再次收到最新图纸,我们据此推测特斯拉机器人正处于加速推进中。

天风证券建议,继续保持重点推荐TSL人形机器人供应链(仅考虑制造端,不考虑算法软件):兆易创新(芯片)、拓普集团(线性关节)、三花智控(旋转关节)、鸣志电器(空心杯电机)、江苏雷利(滑动丝杠、行星滚柱丝杠、空心杯电机)、汇川科技(伺服电机)、绿的谐波(谐波减速器)。

其实,从券商推荐的标的来看,也并非所有都有好的表现。毕竟,券商是产业链全覆盖,但股票好不好,还是要看资金的喜好。

目前,机器人产业链上,表现最强的是鸣志电器,以及绿的谐波。

西南证券指出,高端空心杯具备深壁垒,Tesla人形机器人订单有望落地,打开想象空间。高端空心杯电机主要用于工控、医疗、航空航天、半导体等,公司经过长周期、高资金的前期投入,现已深度绑定海内外巨头,空心杯电机位居全球第一梯队、对标海外巨头Maxon等。公司向Tesla人形机器人中最核心的手指关节送样空心杯电机,在具备可靠性的同时,相比外资更具成本优势。根据测算,目前1台人形机器人中空心杯电机价值量约1.2万元,占比约8%,综合考虑到公司产品技术实力及口碑等方面,该项目订单大概率会落地,公司有望随Tesla客户起量而带来高业绩弹性。

绿的谐波是我国谐波减速器制造龙头,已经积累了一大批工业机器人、数控机床等高端装备行业的优质客户。

前不久,绿的谐波与三花智控签署合作协议,在墨西哥共同组建谐波减速器合资公司。

太平洋证券认为,谐波减速器是人形机器人核心零部件,有望借助三花进入人形机器人供应链。此次战略合作,在三花墨西哥工业园成立谐波减速器合资公司,将充分利用三花智控海外客户关系、渠道资源优势,开拓公司谐波减速器海外市场,公司作为全球谐波减速器领军企业,与三花智控合作,有助于进入人形机器人产业链,相比工业机器人,人形机器人需要更多的自由度,谐波用量更具想象空间,目前多巨头正积极在人形机器人领域布局,其应用领域正在逐步打开,若未来能够实现量产,将打开谐波减速器成长天花板。