中美上市公司财务造假处罚对比，为何不国际接轨实施严惩制度？|上市公司|会计|信披|国际接轨|证券市场|证监会|财务造假|退市

笔者秉承着简练和为读者节省时间的思想，直接粗暴地上核心文字：

一、美国上市公司财务造假如何处罚？

美国安然公司

公司因为虚增六个亿的利润：

1、CEO被判监禁给24年。

3、负责上市发行的花期银行，摩根大通和美洲银行向安然破产受害者赔付43亿美元。

4、投资者集体诉讼，获得了71亿美元赔偿。

5、公司宣告破产，股票被从道琼斯工业平均指数中除名，公司停止交易。

也就是说，除了对安然公司的惩罚外，负责的证券、承销商、审计部门等一条线全部负法律责任，还要对受害者、投资者进行赔偿罚款。

目的很明显：敬鸡儆猴！防止类似的财务造假再次发生。

态度很明确：对此类行为采取零容忍态度。

另外，我们也可从美国证券交易委员会对瑞幸咖啡财务欺诈

处罚1.8亿美元罚金也可窥其一斑。

二、中国上市公司财务造假如何处罚？

1、2019年索菱股份被发现通过虚增营业收入、虚减管理费用、财务费用的方式，进行财务造假。证监会开出来的罚款额度是60万元。

虽然新《证券法》已经正式开始实施，但是索菱股份违规事实发生在新法实施之前，对于这种情况没有溯及力，因此依然是按照老法进行的处罚，

60万元就是最严重的那种顶格处罚。

2、东方金钰，中国最大翡翠原材料供应商。虚构翡翠原石购销业务，通过造假方式实现业绩目标，

处罚决定：

一、对东方金钰责令改正，给予警告，并处以60万元的罚款；

二、对赵宁责令改正，给予警告，并处以30万元的罚款；

三、对杨媛媛、曹霞、尹梦葶责令改正，给予警告，并分别处以20万元的罚款；

四、对高国旭、宋孝刚责令改正，给予警告，并分别处以15万元的罚款；

五、对张兆国、万安娃、刘福民、彭卓义、王志昊、雷军、姜平、刘雅清、张文风责令改正，给予警告，并分别处以5万元的罚款；六、对李春江、周凡鹭、陈香兰、孙敦标责令改正，给予警告，并分别处以3万元的罚款。

3、前辈康美药业刚处罚完，前车之鉴还在，又一个“康美药业”就被举报了！药企延安必康财务造假受罚，在新证券法正式施行之后，从原来的60万元罚款，已大幅提高至1000万元。

4、全中国都当作笑话的獐子岛，因上演了几次“扇贝跑路”和“扇贝饿死。7次被深交所点名。而且

证监会借助北斗卫星找扇贝，一连串“弥天大谎”还是被揭开！这回，扇贝终于跑不了了！处罚如下：依法向公安机关移送獐子岛及相关人员涉嫌证券犯罪案件，被罚款60万元还不算完，总是上演“扇贝魔术”的獐子岛及相关人员正

被追究刑事责任。

5、2022年紫晶存储财务造假，拟被罚9492万元同时，郑穆、罗铁威指使紫晶存储从事欺诈发行、信息披露违法违规行为，违法情节特别严重，终身禁入证券市场；总经理钟国裕、财务总监李燕霞，知悉并隐瞒相关担保事项，参与实施财务造假行为，违法情节严重，5年禁入证券市场。

大家可以发现，随着法律法规的健全，在实践中不断地补漏洞，财务造假公司及相关人员惩罚更严厉，从60万元提升至1000万元，从没有刑事惩罚到追究刑事责任，这是一种进步，也是一种完善，也是对中小投资者的一种最直接的保护。

但是，相对于美国财务造假，我们的惩罚依然是较轻的，不会一下子罚到倾家荡产，不会把牢底坐穿，不会一下子退市，这仍是现阶段的差别。

那么，我们的制度如何呢？

在我国上市公司财务造假将面临以下法律责任：

1、对上市公司责令改正，给予警告，并处以一百万元以上一千万元以下的罚款；

2、对直接责任人员给予警告，并处以五十万元以上五百万元以下的罚款；

3、财务造假由控股股东、实际控制人组织、指使的，对其处以一百万元以上一千万元以下的罚款。

法律依据：

《会计法》第四十三条

伪造、变造会计凭证、会计帐簿，编制虚假财务会计报告，构成犯罪的，依法追究刑事责任。有前款行为，尚不构成犯罪的，由县级以上人民政府财政部门予以通报，可以对单位并处五千元以上十万元以下的罚款；

对其直接负责的主管人员和其他直接责任人员，可以处三千元以上五万元以下的罚款；

属于国家工作人员的，还应当由其所在单位或者有关单位依法给予撤职直至开除的行政处分；

其中的会计人员，五年内不得从事会计工作。

有些网民说，就是因为我们没有对财务造假实行零容忍，有些公司和个人才会挺而走险，屡屡禁而不止。

我们再来看一组数据，2020年有多少公司造假上榜：

一、主板：

1、东方金钰（600086）2、辅仁药业（600781）3、富控互动（600634）4、康美药业（600518）5、奥瑞德（600666）6、惠而浦（600983）7、康尼机电（603111）8、香溢融通（600830）9、长园集团（600525）

二、中小板：

1、巴士股份（002188）2、皇台酒业（000995）3、凯迪生态（000939）4、康得新（002450）5、林州重机（002535）6、斯太尔（000760）7、仁智股份（002629）8、索菱股份（002766）9、恺英网络（002517）10、宁波东力（002164）11、新纶科技（002341）12、延安必康（002411）13、獐子岛（002069）14、长城动漫（000835）

三、创业板：

这是2020年被发现且公布的27家上市公司，藏在水下的还有多少公司呢，细心的读者研究一下，有多少公司退市？有没有你喜欢的股票？

再看看2021年造假公司：

再看看2022年的数据，被网民评选为2022年十大黑榜上市公司：*ST紫晶、*ST泽达、ST星星、ST柏龙、麦趣尔、*ST凯乐、*ST光一、*ST金洲、昊志机电和仁东控股。

2022年15家上市公司被立案调查：涉及信披违法违规、操纵证券市场等，其中，有3家为ST企业，2家为*ST企业：

2023年的半年报已经披露完毕，但37家上市公司的审计机构都愤然写下6个字：无法表示意见。大家想想，都应知道大致问题和情况，

证监会会计部是不是要全力组织专门力量，审核会计处理和信息披露方面存在问题的上市公司，尤其这37家无法表示意见的上市公司，如下：

而且，

近期，又有5家上市公司因财务造假被处罚：

1、大通退虚构广告业务，两年累计虚增收入1.58亿元，因未在规定期限内披露2022年年报，公司被强制退市。

2、

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