今日早盘，A股整体低开低走，上证指数创近4个月来新低，深证成指跌破9000点大关，亦创4个多月来新低。
盘面上，电力、石油、日用化工、元器件等板块相对活跃，微盘股、旅游、免疫治疗、风沙治理等板块跌幅居前。
元器件板块逆势活跃
元器件股早间表现活跃，板块指数盘中多次翻红。
凯旺科技垂直拉升，开盘仅约1分钟就20%涨停；科翔股份也仅用约10分钟就20cm封板；景旺电子则连续第2日涨停，股价创2年多来新高；满坤科技、博敏电子、天津普林等涨停或涨超10%。
电路板（PCB）被电子业界称为“电子工业之母”，是电子产品零件装载的基板，为电子元器件提供支撑及电气连接，是几乎所有电子设备的基础必需品。
随着消费电子温和复苏，新能源汽车需求持续旺盛，以及AI爆发式增长，相关PCB需求持续旺盛，价格也是一涨再涨。
据Wind数据统计，5月下旬以来，覆铜板生产企业如建滔集团、威利邦电子、腾辉电子等均已发出涨价通知。其中，全球最大覆铜面板生产商建滔集团分别在今年3月份、5月份提高报价，累计涨幅在10%至20%。
据Prismark预测，2024年—2028年，全球PCB行业产值将以5.4%的年复合增长率成长，到2028年预计超过900亿美元。其中，HDI板2027年市场规模有望达到145.8亿美元，复合增长率达6.2%，高于行业平均增速。
上市公司业绩也随之高速增长。
如沪电股份一季度实现营收25.8亿元，同比增长38.3%，净利润5.15亿元，同比增长157%。
深南电路实现营收39.6亿元，同比增长42.2%，净利润3.8亿元，同比增长84%。
景旺电子实现营收27.43亿元，同比增长17.16%，净利润3.18亿元，同比增长50.3%。
中信证券表示，封测行业底部复苏趋势显著，预计全年半导体市场规模实现稳健增长；同时目前低端产品开始涨价，有望扩散至全行业；未来先进封装发展趋势明确，当前布局领先厂商有望深度受益。
电力需求持续高增长
电力股早间也逆势活跃，板块指数放量走强。
西昌电力开盘仅约2分钟就强势涨停；经过短暂调整之后，国投电力、川投能源、长江电力等再度走强，并向历史最高点发起冲锋；乐山电力、明星电力等盘中均出现异动拉升的走势。
消息面，近日，国家能源局赴有关电网企业、发电企业开展调研，督促指导迎峰度夏电力供应保障、电力安全生产、支撑性保障性电源规划建设等工作。
国家能源局指出，为提升电力系统对新能源消纳的能力，一方面要加快推进新能源配套电网项目建设，督促电网企业优化接网流程，今年着力推动川渝特高压交流工程、青海红旗750千伏输变电工程等33项重点项目建成投产，加快推进陕北—安徽特高压直流工程、甘肃—浙江特高压直流工程等37项重点项目开工建设，为新能源消纳提供有力支撑。
根据国家能源局最新公布的数据，今年1月—5月的全社会用电量累计38370亿千瓦时，同比增长8.6%。 从分产业用电看，第一产业用电量495亿千瓦时，同比增长9.7%；第二产业用电量25365亿千瓦时，同比增长7.2%；第三产业用电量6918亿千瓦时，同比增长12.7%；城乡居民生活用电量5592亿千瓦时，同比增长9.9%。
此外，在AI高速发展下，电力需求激增。 据国际能源署(IEA)估计，训练一个AI模型所使用的电量，比100个家庭的一年用电量还要多。以传统的搜寻网络为例，每次平均耗电约0.3瓦时(Wh)，对比OpenAI开发的ChatGPT，每个请求需耗电2.9瓦时，考虑到每天搜索90亿次，一年需额外耗电近100亿千瓦时(TWh)。
高盛认为，随着能效提升的边际效益递减和人工智能技术的快速进步，预计到2030年，数据中心的电力需求将增长160%。
国盛证券指出，进入迎峰度夏关键时期，5月全社会用电量持续高增，电力保供催化。建议关注绿电板块，随着改革聚焦新能源，加速绿电、绿证交易推进和消纳问题解决，底部空间迎来拐点。持续看好水电、核电板块，红利资产潜力显现，把握长期投资价值，同时看好今年来水基本面改善带来水电盈利能力改善。
责编：陈丽湘
校对：唐浩铖
热门跟贴