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1月9日举办的京东供应链金融科技工业制造业大会上，商务部国际贸易经济合作研究院信用研究所所长韩家平指出，近年来规模以上工业企业的应收账款出现了超常增长的现象，企业资金周转问题突出。因此，需要从战略高度重视企业信用建设，发挥供应链金融和保理业务的价值。
在此背景下，供应链金融科技作为一股强劲的驱动力，正日益成为促进工业制造业产业链与供应链健康发展的关键举措。针对行业中资金管理痛点，例如上下游账期不一致，采购账期短，闲置资金不能有效利用，京东科技推出了采购融资、保理融资、融资租赁、智管信单及京保贝、京东金采等矩阵式产品。
供应链金融助力企业解决数据管理、线上+线下、增信等问题
供应链金融指将供应链上的核心企业以及与其相关的上下游企业看做一个整体，以核心企业为依托、以真实贸易为前提，通过应收账款质押、货权质押等手段封闭资金流或者控制物权，对核心企业上下游企业提供的综合性金融产品和服务。
目前我国供应链金融主要有四个细分领域：前三类分别是应收类、预付类、动产类三类业务，主要基于供应链中小微企业自身在业务过程中形成的相关资产，例如应收账款、提货权、存货等动产，通过资产质押进行融资；第四类是信贷类业务，其中分成两种业务形态，一是供应链中小微企业通过核心企业的担保完成银行信贷，二是小贷机构通过分析供应链中小微企业历史交易信息进行风险分析后对其进行融资服务。
供应链金融是利率与风险偏好介于传统银行贷款和民间借贷的金融服务。据钛媒体APP了解，供应链金融机构的利率介于8%-20%之间，平均周期2-3个月，是企业应对临时资金需求的一种方式，其中应用最广泛的六个领域为物流、大宗商品、快消零售、汽车、电子电器、化工及能源。
近年来，供应链金融行业规模呈持续上扬之势。依据权威数据显示，2023 年，我国供应链金融行业规模约为 41.3 万亿元，同比增长 11.9%，近 5 年年均复合增长率高达 20.88%；2023年，中国供应链金融科技解决方案市场规模为22.6亿元，预计到2027年市场规模将增长到42.0亿元，增幅将达到86%。
供应链金融的主要参与者分为八类机构，其中包括银行、供应链服务公司、物流公司、B2B电商、金融科技公司、供应链核心企业、P2P。
供应链金融行业的“第一”参与者——银行凭借雄厚的资金实力、完善的风控体系以及广泛的客户资源，在供应链金融领域始终占据着重要的地位。银行自身的专业能力，为供应链上下游企业精心定制多样化的金融产品与服务，涵盖传统的贷款、票据贴现，以及新兴的供应链金融专项产品等，全方位满足企业的资金需求。
供应链金融行业的“第二”参与者——金融科技企业以其前沿的技术创新能力和高度的业务灵活性快速崛起。金融科技企业借助大数据、人工智能、区块链等先进技术手段，打破传统金融服务的时空限制，大幅提升金融服务的效率与质量。
供应链金融行业的“第三”参与者——核心企业则是供应链的枢纽。这些企业基于自身在产业链中的主导地位，掌控着上下游企业的交易信息、物流信息等核心数据，利用这些信息优势为上下游企业提供增信服务，助力其获得更为便捷、低成本的融资。
区块链、大数据、AI等新技术助力供应链金融
区块链技术以其去中心化、不可篡改的特点，为供应链金融提供了更加可靠的信息存储和传输方式。通过区块链技术，供应链上的各方可以更加便捷地共享信息，提高了信息的透明度和可信度。同时，区块链技术还可以有效防范供应链金融中的欺诈和风险，保障了交易的安全性和合法性。
大数据技术则为供应链金融提供了更加丰富的数据来源和分析手段。通过大数据技术，企业可以更加深入地挖掘供应链上的数据价值，了解市场需求、库存情况、生产进度等关键信息。这些信息不仅可以为企业决策提供支持，还可以为供应链金融的风险防控提供重要依据。
人工智能技术的引入，则让供应链金融更加智能化、自动化。通过人工智能技术，企业可以实现供应链金融的自动化审批、自动化监控和自动化风险预警等功能，提高了供应链金融的效率和准确性。同时，人工智能技术还可以根据企业的实际情况和需求，为企业提供更加个性化的供应链金融服务方案。
供应链金融目前仍处于发展阶段，依旧面临很多风险等问题。在供应链金融中，由于供应链上的企业众多，信息纷繁复杂，很难做到完全透明。这种信息不对称增加了金融机构的风险，也影响了供应链金融的效率。
由于供应链上的参与企业众多，且经营状况各异，一旦某个环节出现信用风险，很容易引发连锁反应，影响整个供应链的稳定。供应链金融涉及多个环节和多个参与方，操作过程复杂且容易出错，一旦发生操作风险，就可能引发资金损失等问题。供应链金融无疑要保证贸易背景真实性的严谨把控，因此融资前的初步真实性验证以及融资申请时的深入真实性审查是必不可少的步骤。此外，供应链金融还面临资金风险、货权风险等问题，都需要科技和监管的进一步发展和完善。
京东科技供应链金融在不同行业的应用案例
在供应链金融的发展过程中，为了解决账期不匹配导致的现金流紧张问题，京东科技打造了多元化的供应链金融产品，这能有效帮助企业平滑现金流，确保业务稳健运行，以下根据不同行业对于资金的需求举例说明。
以建工企业和能源企业为例，京东科技的正向保理服务和反向保理服务发挥了重要作用。正向保理服务允许企业将应收账款转让给保理机构，提前获得资金；而反向保理服务则是基于核心企业的信用，为其上游供应商提供融资支持。
电商行业同样面临面临着对账分账效率低下、资金回笼压力大的问题。以徐工集团旗下的重要电商平台徐工电商为例，它与京东支付进行了深入合作，引入了高效、自动化的分账系统，该系统不仅解决了人工对账繁琐、不精准的问题，还提供了京东白条等金融产品，帮助客户降低资金压力。
工业制造业企业在采购工业品时常遭遇资金账期短和流动性不足的挑战，京东供应链金融科技通过采购融资、供货贷等金融产品，为这些企业提供了流动性增强的解决方案。
以能源行业新奥集团为例，它通过引入贯通上下游的金融支持策略，有效促进了供应链的高效运作。针对下游企业，新奥采用了京东科技的采购融资方案，帮助企业解决采购资金短缺的问题；而对于上游企业，则开通了供货贷款服务，确保供应链上游的稳定供货。
同时，为了应对企业向京东工业采购时，可能遇到的短期还款压力，京东供应链金融科技引入保理模式，打造“金采+保理”的创新模式。这能有效延长企业的账期，降低融资成本，还能显著提升客户资金流动性，确保企业财务运作顺畅进行。（本文首发于钛媒体APP，作者｜李婧滢，编辑｜刘洋雪）
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