好家伙，又来了！每年一度的“人均存款”大戏，又准时上演了。央行最新数据显示，截止2025年底，咱们国家居民存款总额破了166万亿，算下来人均存款11.8万，快逼近12万了。

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我就想问问，发这个数据的各位，你们自己信吗？在座的各位，你们达标了吗？是不是明明知道，现在老百姓最烦的就是“人均”和“平均”这两个字，但偏偏每年都要拿出来“恶心”人一下？

这种感觉就像什么呢？就像有人偷了你的钱，还笑嘻嘻地发个喜报通知你：“嘿，恭喜你啊，你的财富被增长了！”明明可能是3%的人占了97%的财富，却非要每年把你塞进去强行平均，真是“纸醉金迷，不带我一个；全球变暖，全赖我”。

以前只听说孩子在外对父母报喜不报忧，怎么现在在自己家里，咱们也享受上这待遇了？但今天，我不想只停留在吐槽“被平均”这个层面——吐槽两句很解气，但没卵用，咱们得往深处看。

这166万亿的天量存款，这11.8万的人均数字，它背后反映的，是一个比贫富差距更让人后背发凉的信号：整个社会的风险偏好，彻底变了。

来看一组更震撼的数据：2025年居民部门新增贷款多少？只有4417亿元。这什么概念？比2021年的峰值缩水了95%，创下了2007年以来的新低。

但另一边呢？居民存款新增了14.6万亿，继续保持高位。一边是贷款跌到谷底，一边是存款冲到天际，这冰火两重天说明什么？说明大家不是没钱，而是不敢花钱，更不敢借钱了。

以前是杠杆加满、奔赴明天，现在是现金为王、落袋为安。再看存款结构，更扎心：定期存款占比从长期稳定的61%，一下子飙到了73.4%，创下了历史新高。

这意味着什么？意味着大家不仅是在存钱，而且是拼命地把活钱变成死钱，长期锁定在银行里，流动性偏好断崖式下跌。哪怕房贷利率已经降到了3.2%的历史低位，很多人想的不是贷款投资，而是提前还贷。

社交媒体上，“挑战4个月存5万”的攻略和“提前还贷实操指南”同时爆火。你看，这看似矛盾，实则逻辑相通——都是在极端不确定的环境下，拼命构筑自己的财务安全垫，把风险降到最低。

那到底是什么，让曾经敢闯敢干的中国人变得如此保守？三个推手，刀刀见血。

第一，预防性储蓄是头号动力。教育、医疗、养老这三座大山，未来要花多少钱，心里完全没底。特别是35~55岁的中间群体，上有老下有小，自己的职业生涯还可能面临瓶颈，不存钱，心里慌啊。储蓄，成了对抗未来不确定性的唯一武器。

第二，资产配置无路可走。房子还能炒吗？正处于深度调整期，谁买谁站岗。理财、基金净值化，波动起来心惊肉跳；2025年债市一震荡，多少风险厌恶型资金乖乖撤回银行。股市？那是勇敢者的游戏，普通人看看就好。

第三，收入增长，但信心没跟上。收入确实在稳步提升，但大家的消费变得更理性了。大额消费，比如换车、装修、奢侈旅游，决策周期越来越长，部分多出来的钱，很自然地就沉淀成了储蓄。

有人可能会说，你又在制造焦虑，大家多存点钱，家底厚了，抗风险能力强，不是好事吗？对，从个人和银行体系来看，确实是稳定器。

166万亿的资金蓄水池，给银行提供了稳定的负债，也能支撑信贷服务实体经济。但问题的另一面，残酷得让人笑不出来：这么庞大的资金，像一潭死水一样沉淀在银行系统里，折射出的其实是“有钱不敢花、有资金缺渠道”的全民性困境。

内需的潜力被死死压制住了：青年人为房贷、婚育焦虑，中年人为教育、养老、失业焦虑。这种集体性的风险厌恶如果持续下去，会形成一个死循环——大家越不敢消费，企业越没订单、越艰难；企业越艰难，就业和收入预期越差；就业和收入预期越差，大家越不敢消费。

所以，站在这166万亿的存款高地上，我们该思考什么？我觉得，对我们每个普通人来说，在当下疯狂存钱、降低负债、构筑安全垫，是一个无比正确且清醒的选择。

这不是小气，而是对自己和家庭负责。但另一方面，我们也要警惕，不要被这种过度防御的心态困住了一生。存钱的目的，不是为了看着数字傻乐，而是为了换取人生的选择权和主动权。

是为了当烂工作消耗你时，你有底气说“不”；是为了当家人需要时，你能毫不犹豫地站出来。所以，你的存款，是你安全感的具体刻度。

在风暴中，先站稳、活下来；然后，在保证安全垫足够厚的前提下，永远别放弃寻找让资金增值、让生活更好的可能性。这个时代，闭着眼存钱的时代结束了，但睁着眼清醒规划的时代，才刚刚开始。