美国特朗普近期出尽了风头，简直就是整个资本市场的指挥棒。
市场里近期流行着一个策略屡试不爽，就是特朗普说了什么，做了什么，然后大家跟着去交易，长期下来总能有不错的收益。因为这些东西往往预示着美国接下来的一些政策倾向。
大家还记得之前的一个顽梗吗？
巴菲特问股票之神，神啊，今年我能赚多少？股票之神说：你今年至少能赚30%。
巴菲特大喜，问：那特朗普呢？
股神说：已经很久没人用这个名字称呼我了。
今年1月27日，特朗普公开表示，我不担心美元最近的走贬，看看我们的生意就知道，美元表现棒极了。
结果，美元指数暴跌，触及了近四年低点，接近95点。
这波操作直接引爆了整个大宗商品市场，国际金价向上强势突破5600美元/盎司，创下了历史新纪录。WTI原油价格也大涨突破62美元/桶。其他的白银、铜、铝也是纷纷大涨。
为什么会这样？
两个直接原因吧。
一个原因是，美元的价格指数和大宗商品往往呈现负相关性。大宗商品是美元计价的，美元下跌了，在商品价值不变的前提下，价格自然上涨；相反，美元上涨了，大宗商品的价格往往会下跌。
另一个原因是，特朗普让美元下跌，这样的话其实能够有利于美国的商品出口，和制造业复兴。而美国经济好了，自然对大宗商品的需求有着强烈的拉动预期。
事实上，2024年底，特朗普在竞选过程中就开始喊话“弱美元”。
他提到了，当前美元存在高估，而高估之下的“强美元”使得美国出口商品在国际市场上的价格相对较高，削弱了美国产品的竞争力；“强美元”还使得进口商品相对便宜，进一步扩大了美国的贸易逆差。
这直接扭转了当时的“强美元”，美元价格从110开始掉头往下，连续跌破105、100的心理关口，如今又在95这个关口兵临城下。
大家如果回头去看，黄金、白银、美股等，整个资本市场的大趋势都是从2024年底开始一路上涨。
特别是黄金从不到2600美元/盎司，一年多点的时间上涨到了5600美元/盎司上方。
这个涨幅超过100%。
特朗普本人也在2025年4月喊话过黄金，“谁拥有黄金，谁就制定规则！”
其实，就是在说黄金可能是像石油一样，是一种战略资源了。大家也知道，美国是世界上拥有黄金最多的国家，官方统计有8133吨。所以，美国说这话是有底气的。
但是其他国家听了这话怎么想？
如果要想在牌桌上参与制定规则，就要加大黄金的储备。不过，黄金矿山每年能够生产的数量就这么多，于是黄金市场开始供需失衡。
所以说，黄金市场上涨背后的众多因素中，特朗普也是其中一个不可忽略的因素。
还有美股市场，特朗普也是妥妥的“股神”。
2025年4月，美国股市及全球资本市场大跌。4月9日，特朗普发帖，是时候买入了。
很多人都以为特朗普又开始发疯了。
但是，事后看特朗普不仅没有疯，而且还很有预言家的感觉。美国纳斯达克自2025年4月9日到现在，整体涨幅接近50%；而具体到英伟达、谷歌这些明星企业了，都是100%以上的涨幅。
特不靠谱似乎没有那么不靠谱。
很多人开始研究一个策略，就是看特朗普说了什么、做了什么，然后找到受益的行业或者企业。而中美因为竞合关系，也使得国内股市里相关的行业、企业受到影响。
举几个具体的例子。
2025年，特朗普建议美国对一些关键领域进行战略投资。这些企业有的涉及“关键矿产”——锂、稀土、铜、铀等，用在电动车、芯片、军工上。有的涉及“关键产业”——芯片、军工等，在美国再次强大、制造业回流过程发挥作用。
这些企业、行业都有不错的涨幅。
时间线如下。
2025年7月 ， 美国 收购MP Materials Corp（$MP）15%股份，投资4亿美元。MP主营稀土，用于风电和电动车。
25年7月份，中美市场，稀土都有不错的表现。
2025年8月 ， 美国 向英特尔（$INTC）投资89亿美元，收购9.9%股份，每股20.47美元。英特尔 作为美国本土 芯片巨头， 在获得资金之后积极扩建工厂，升级产能，主动承接英伟达、微软等订单。 股价 也 从8月底24.35美元， 一路上涨 到 1月29日的 4 8 . 78 美元，涨幅约 10 0%。
25年8月份，中美市场，芯片行业也都是热门赛道。
2025年9月 ， 美国 收购Lithium Americas（$LAC）10%股权。LAC主攻锂，新能源基石。
25年9月份，锂电池，也是全球市场上的明星企业。
2025年10月 ， 美国 投资3560万美元收购Trilogy Metals Inc.（$TMQ）10%股权。TMQ是加拿大矿产勘探企业，主营铜、锌、铅、金、银和钴等多金属矿。 其中， 铜和锌是核心。
25年10月份至今，全球的有色金属铜行业都表现很好。
2026年1月27日又有了最新的收购，特朗普建议美国考虑 16亿美元收购美国稀土公司（$USAR）10%股权。这是美国在稀土领域最大的投资。
现在，消息公布以后，全球的稀土公司股价都开始蠢蠢欲动。
中美股市，乃至全球资本市场之所以能够频频联动，一方面是因为整个金融市场的资金都是在来回流动。另一方面则是因为，大国博弈之间，往往也体现在产业博弈。
美国搞得好的，我们中国也不能落下，也要加大投资去搞，比如芯片、大模型、低轨卫星。中国搞得好的，人家美国也会想方设法补齐短板，比如稀土、造船、锂电池、新能源汽车等。
这个你追我赶的过程，就是政策、资源倾斜的过程。而受益行业的想象空间一下子就打开了，行情自然火热。
那么， 这波热潮有泡沫吗？
大概率是 有 的。
很多企业都 还在“讲故事”阶段 ，产业的 下游能不能消化是关键，消费者会不会买单则是真正的考验。
比如， AI数据中心建多了， 但是AI的商业模式假如一直无法跑通的话， 泡沫就 可能会破裂 。
特朗普也许会让炒股变得简单，盯着他的新闻，参与到相关行业。过去一年，这一策略也让不少人赚翻。但世界上没有一成不变的策略，策略总有失效的一天；当下，要好好珍惜这个时间窗口。
免责声明：以上仅代表作者个人立场，仅供参考学习与交流之用。
THE END
热门跟贴