有一条重要消息可能被市场忽略了。昨天，沙特阿美与陶氏化学合资的全球领先化工厂宣布停产，复产时间尚未确定。该工厂是中东地区最大的化工厂之一，年产各类化工品超过300万吨，其中MDI产能40万吨，占全球比重4%；TDI产能20万吨，占全球比重6%。尤其对于TDI这类小品种化学品，突然减少6%的供给，影响较大。

受光气审批等因素影响，国内仅有两家供应商，而全球前五大供应商合计供应了90%的产量，形成寡头垄断格局，价格弹性较大。今年以来，TDI受检修停产消息及油气价格上涨影响，产品价格已上涨40%至50%，相关公司股价也有所表现。但市场对价格持续性的担忧导致相关公司股价近期回落震荡。今日受停产消息再次刺激，市场可能预期涨价趋势将延续，即便价格维持高位，相关公司的利润弹性也将非常可观。