4月13日，坏消息，美伊又谈崩了，油价又起飞了。好消息，全亚洲股市又崩了，但A股涨了，创业板指数还创出历史新高，直奔3500以上。为什么A股没有崩反而上攻？原因：
上周的判断，中东局势和大A的关联性在下降，部分资金出于避险躲会大A，为什么要躲在A股？一方面是中国经济稳健，社会安定，另一方面是A股和海外有一定的风险隔离，所以成为避风港。
因为创业板改革，除了IPO改革，最关键的一条政策是创业板股指期货。历史上，每一次股指期货的推出，都会吸引大机构买入指数权重股，买入的动机有三：其一是为了获得“定价权”，即影响力和话语权；其二是为了买入底仓，为未来组合套利和对冲套利打好基础。
所以，股指期货的到来，就是指数权重股进攻的号角。部分权重股受益于油价。包括光伏、风电和储能，虽然是三个大板块，其实是一个板块，因为可再生能源供能不稳定，所以一般需要风光储一起建设，今天多晶硅期货难得暴涨，带动了光伏板块，而储能龙头自不必说，老朋友两枚：宁德时代和比亚迪。
历史上，2010年、2007年、2022年都有过一轮光伏风电的暴涨，新能源说到底也是能源，其在油价上涨的时候受益颇多。
综上，创业板带领大A上攻，A股整体和中东局势的关联性下降，尤其是创业板，在创出新高之后，很可能继续惯性冲高。
回到老话题，中东局势。谈判破裂在预期之外，但未来几天很可能重启谈判，继续停战，所以，战争烈度的确下降。真正突破我认知的，是川建国的做法，说要封锁伊朗港口。
日本有个动漫作者，叫藤本树，其作品争议很大，描绘的都是一些神经质的角色。什么是藤本树式的主角？当你看到一栋楼着火，你会想要不要救，你会想是不是有人纵火，这些都是正常人的思维，那么，如果是藤本树式的主角，会怎么做？看到一栋楼着火，他会点燃旁边另一栋楼。
原来以为，藤本树式的主角只出现在漫画中，没想到，现实中也有。川建国看到伊朗封锁了海峡，正常的想法，是扫除水雷，打开海峡，可川建国想到的是加一道封锁。霍尔木兹海峡出来的石油，伊朗封锁了一部分，美国将要封锁另一部分。话说，特朗普的目的很明确：一方面是阻碍东大买伊朗石油，另一方面是经济上围堵伊朗，迫使屈服。可问题是：美国国内如今最大的不满，来自于接近5美元每盎司的油价。
电视剧《太平年》里面有个桥段，说米价反应国家的稳定性，米价越低，越接近太平年。而美国的衡量指标是油价。3美元以下是太平年，5美元以上是美国老百姓慌兮兮的一年。而特朗普将石油管子彻底掐灭，这的确是有点“神经质”状态。
热点板块上，介于油价高企的时间延长，尤其是特朗普承认，百元油价可能延续到11月中期选举，投资人主要围绕能源进行投资。储能最佳的标的很明确：宁德时代和比亚迪，两家的锂动力电池占全球近一半市场份额。碳酸锂价格上涨也会带动锂材股上涨。
光伏中，多晶硅依然存在过剩，但今天的期货上涨的确预示着供需矛盾可能缓解，也可以关注光伏电池技术的企业，包括隆基，晶科，通威，天合等等，注意，如今投资光伏有一定赌的成分，光伏是周期性行业，牛短熊长为基本特征，所以不保熟。
能源价格最直接影响的还是油气股，但三桶油受到影响并不一致。中国海油开采收入占比最高，中国石油有较大的贸易来源的石油，美国封锁伊朗可能会是个潜在的不安定因素，中国石化的化工占比较高，可能要适度承担社会责任，让汽油涨价慢一点。
如果你 喜欢每天看我的文章，只要你点下面的“ ”图案，公众号就每天会推送给你了。
吕长顺（凯恩斯） 证书编号：A0150619070003。【以上内容仅代表个人观点，不构成买卖依据，股市有风险，投资需谨慎】
热门跟贴