市场综述：风险偏好显著回升尽管美国对伊朗港口实施禁令，但美伊双方释放的接触信号有效对冲了地缘紧张局势。受此推动，隔夜美股三大指数集体走强，标普500指数不仅抹平年内跌幅，更刷新了自2月底冲突爆发以来的最高水平。

  • 标普500：涨1.02%，报6886.24点

  • 纳斯达克：涨1.23%，报23183.74点

  • 道琼斯：涨0.63%，报48218.25点

核心宏观动向：地缘局势的“极限拉扯”13日，特朗普称收到伊朗方面达产协议的积极信号，尽管其态度依旧强硬，坚称核武器为谈判红线。与此同时，美国中央司令部对霍尔木兹海峡的表态相对克制，表示不会拦截往来非伊朗港口的商船。伊朗方面，总统佩泽希齐扬在与法方的沟通中展示了谈判意愿，但直言美方的高要价是目前主要障碍。目前，市场正高度关注双方是否会启动低级别的“技术性会谈”。

板块与个股：AI互联与软件股领涨

  • 科技巨头分化：微软受利好提振大涨3.64%，英伟达及Meta微涨，苹果、台积电则小幅走低。

  • 硬件互联板块走妖：Credo科技连续两日涨幅超10%，受杰富瑞（Jefferies）“买入”评级及收购DustPhotonics消息刺激，盘后再涨8%。分析师认为市场低估了其在AEC及OmniConnect架构下的增长潜力。

  • 存储与半导体：闪迪（SanDisk）入选纳指100加之高带宽闪存（HBF）开发进度超预期，股价暴涨11.83%创历史新高；英特尔录得九连阳。

  • 软件与网络安全：甲骨文（+12.69%）及赛富时、Adobe等软件权重集体反弹；CrowdStrike等安全概念股跟涨。

  • 能源与金融：锂矿板块受雅保带动走高；高盛因FICC业务收入不及预期，财报后股价跌近2%。

中概股表现纳斯达克中国金龙指数收涨0.72%，百度（+3.32%）及哔哩哔哩领涨，阿里巴巴、拼多多微幅收红。

焦点资讯快报

  • OpenAI盟友生隙：内部信显示，OpenAI正试图打破微软的“枷锁”，转而将与亚马逊的合作视为新增长引擎。

  • 英伟达辟谣：针对“洽购大型PC制造商”的传闻，英伟达予以否认，致使戴尔、惠普盘后股价承压。

  • 医药界重磅：Revolution Medicines 胰腺癌药物III期试验取得突破，患者中位生存期近乎翻倍，股价暴涨41.35%。

  • ESG风险：得州检方对Lululemon服装是否含有“永久化学物质”（PFAS）展开调查，公司回应称已于2023年起逐步淘汰相关材料。

机构观点，油价回落与空头回补是本次反弹的核心动力。尽管投资者对地缘利好仍持怀疑态度，但在强劲的趋势面前，市场普遍存在“畏难心理”而非盲目做空。

今日策略：

1、考虑到美股连续上涨，标普纳指从60分钟级别仍呈现明显顶背离状态，因此超买现象明显，一旦谈判预期没有兑现，则行情将出现回落，因此今天计划继续对美股进行减仓！

2、港股关注反弹力度，若未过5000，则应减仓为主！

3、A股方向，预估会高开冲击4000，上方压力仍看4050，预计今天可能会冲一下，如果冲不过去，宜减仓。

4、黄金，继续定投即可。

以上观点供参考！