北京中关村银行，是北京头一家民营银行，蹲到中关村这块科创宝地，按说天生就是含着金汤匙出生的。刚开张的时候，调子起得超高，喊到要专门扶持科创企业、帮中小微科技公司解决融资难题，初心说得高大上。
空有科创金字招牌，核心主业彻底跑偏
北京中关村银行，是北京头一家民营银行，蹲到中关村这块科创宝地，按说天生就是含着金汤匙出生的。刚开张的时候，调子起得超高，喊到要专门扶持科创企业、帮中小微科技公司解决融资难题，初心说得高大上。
但是！把2026年的信用评级报告扯出来一看，就有点打脸了。这家银行这几年走的路子，跟当初定下的口号背道而驰。外头看起体体面面、规模年年上涨，里头的问题却一层一层堆起在。
2024年末它的总资产摸到了779个亿，同比上涨4.01%，看着还像那么回事。可细看贷款结构，隐患一下就露出来了。截至2025年底，全行贷款总共505.09个亿，真正投放给科技企业的对公贷款，才56.42个亿，占比只有11.17%！而且这个比例一年比一年走低，对公业务连年收缩，基本上只剩个底子勉强撑场面。
反过来个人贷款规模直接起飞，达到448.67亿，占比冲到88.83%，创下近三年新高。这里面光是个人消费贷就有337.11亿，占到全行贷款66.74%。说直白点，这家原本定位帮扶科创实体的银行，九成业务都变成个人消费贷款。好比开一家川菜馆，招牌主打水煮鱼、麻婆豆腐，店里卖得最好的却是奶茶甜品。到底算川菜馆还是饮品店？科创这块金字招牌基本挂空挡，确实有点扯。
重度依赖助贷捷径，风控退化、链条乱象丛生
它为啥子个人贷款业务能做得这么猛？没得啥子独门诀窍，就是抱紧互联网平台的大腿，依靠助贷模式快速堆规模。民营银行缺少线下网点，自主获客能力有限，借助平台流量打开市场，本身属于行业常规操作。
2025年的数据明明白白摆起，接近八成的个人贷款都是和互联网平台合作发放，助贷规模高达327.34亿，较上年上涨25.99%。模式表层看是银行出钱、平台引流、互利共赢，但长期发展下来，最大的问题就是业务主导权彻底旁落。平台手握客源、把控前端入口，银行慢慢退化成纯粹的资金供给方，自己不获客、不筛选、不运营，彻底沦为资金通道。
为了规避坏账风险，该行把外部增信用做到了极致。2025年超七成助贷业务配套担保、保险增信，这一比例同比暴涨37个百分点。外行看热闹，以为它风控做得稳当；内行看得透彻：把绝大部分风险全部外包给第三方机构，自己常年当甩手掌柜，最终的结果就是自主风控能力彻底退化。
这个道理很简单，就跟小时候读书总有人帮你写作业，作业次次满分，真正考试就露馅。银行长期不亲自审核、不自主风控，一旦监管收紧、平台政策变动、担保机构承压，整个盘子随时可能断档，风险隐患埋得极深。评级报告专门点名警示这一结构性风险，并不是危言耸听。
过度依赖外部渠道的代价，最终全部体现在用户投诉上。2024年全行投诉7174件，2025年直接飙升至27383件，涨幅接近三倍！平均每天七八十起投诉，投诉热度和增长幅度，在民营银行里都属于明显偏高的水平。
翻看海量投诉内容，问题高度集中，全部源自助贷合作链条的机制漏洞：综合融资成本被层层叠加，利息、服务费、保险费打包征收，实际借贷成本远超用户预期；贷款合同条文繁杂、关键信息隐蔽，用户签约时极易被误导；多方合作主体权责模糊，银行、平台、担保各管一段，出了问题互相推诿，用户维权无门。
本质上来讲，这是典型的重规模、轻管理，重流量、轻合规。银行享受了助贷规模暴涨的红利，却不愿意承担对应的管理责任，把前端乱象、服务漏洞、合规风险全部丢给合作链路。用户认的是中关村银行的品牌和资质，最后却要承担整条链条的不规范成本，这也是投诉集中爆发、口碑持续崩坏的核心原因。
经营质量持续承压，利润缩水隐患堆积
盘子越做越大，经营日子却越来越紧巴。2025年营业收入20.68亿，同比上涨13.75%，流水看着闹热，净利润却只有2.31亿，同比下滑16%，是典型的增收不增利。
造成这种局面的核心原因，就是坏账风险持续抬头，银行不得不大额计提信用减值准备。2025年信用减值损失达到13.15亿，较上年多计提2.84亿。简单来讲，营收新增的部分，差不多全部拿来填补风险窟窿，忙活一年落不到实处。
资产质量的状况更让人捏一把汗。2025年末关注类贷款占比5.10%，同比上升1.98个百分点。懂金融的都清楚，关注类贷款属于准不良，随时有可能转化成坏账。指标持续走高，预示后续不良贷款压力巨大，稍有不慎就可能爆雷。对于总资产不足800亿的中型民营银行而言，这个数据值得高度警惕。
就在各类风险持续累积的时候，管理层迎来调整。2025年6月，原副行长何存出任代行长，接替此前主导助贷扩张的前任行长。本次人事变动十分低调，官方没有过多解读。新行长长期在本行任职，对内部短板、业务乱象心知肚明，但转型阻力同样不小：前任搭建的助贷体量庞大，牵一发而动全身。市场都在观望，新班子是继续冲刺消费贷赚快钱，还是下定决心回归科创主业，这条路线选择，直接决定银行长远走向。
摒弃粗放赚快钱，踏实练内功才有出路
公道说一句，助贷模式本身不是洪水猛兽，谈不上天生有错。民营银行缺少线下网点、客户储备不足，依托互联网平台起步、靠第三方帮忙分摊风险，是行业常态打法。中关村银行真正的症结，是过度依赖捷径、长期躺平发展，自主获客、自主风控的本事始终打磨不出来，核心竞争力越拖越弱。外部环境一旦变化，自身毫无缓冲空间，风险敞口只会越拉越大。
最让人惋惜的是，它明明蹲在中关村这块宝地，手握一手天胡牌。园区里大大小小的科创企业、初创公司多如牛毛，融资需求旺盛得不得了，这是别家民营银行求都求不来的区位优势。结果它把金饭碗放到一边生锈，一头扎进竞争白热化的消费贷赛道追逐短期收益，多少有点捡芝麻丢西瓜。不是说消费贷不能搞，但绝不能本末倒置，让副业变成生存根基，原本的主业反倒成了摆设。
互联网流量粗放扩张的时代早已翻篇。监管持续收紧，借款人也越来越精明，靠简单冲规模躺赚的日子一去不返。中关村银行借助助贷完成了初期规模积累，但粗放发展留下的后遗症全都摆到台面上了。眼下最紧要的就是调整业务结构，重新把科创对公业务捡起来，做出差异化竞争力。
具体来说，破局方向很清晰：一是逐步把助贷业务占比压到合理区间，减少路径依赖，哪怕每年只压三五个点，三五年下来局面就不一样了，得给自主业务留出成长空间；二是沉下心搭建自有获客渠道和风控体系，宁愿步子慢一点，也要把业务主动权捏回自己手里，哪怕先从园区企业扫街摸底开始，也比躺起等平台喂饭强；三是深耕中关村本地园区，跟科创企业建立长期服务关系，把园区里哪些企业缺钱、哪些阶段需要啥子服务摸得清清楚楚，这就是别人复制不了的护城河。零售业务可以保留，但必须从"粗放冲量"转向"稳健经营"，两条腿均衡发力，企业才能走得远、走得稳。
说实话，转型肯定痛，也肯定难。管理层刚交接，资产质量有压力，利润在缩水，桩桩件件都是硬骨头。但要是继续沉迷快钱、放任主业荒废，科创金融这块金字招牌迟早要彻底蒙灰。行业红利已经消退，过去靠流量、靠套路野蛮生长的路子走不通了，接下来拼的是合规、是风控、是主业实力。早调整、早纠偏，才有翻盘机会；继续躺平，只会越陷越深。
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