胜率最高85%？43,297笔交易测出CCI最佳参数|cci|主力合约|交易|信号

国际技术分析师联合会（IFTA）认证的金融技术分析专家、职业交易员Barry Moore，基于43,297笔测试交易的研究表明，CCI是一种盈利能力很强的动量指标。在采用正确参数设置的情况下，其胜率最高可达85%。

接下来，我们就一起看看Moore如何对CCI交易指标进行测试，究竟凭什么胜率最高可达85%。

我利用累计10,600个股票年度的历史交易数据，对CCI指标在道琼斯工业平均指数30只成分股和标普500指数全部成分股中的可靠性进行了测试。经过严格检验，我确认CCI能够提供可靠的买卖信号。

基于43,297笔测试交易，我的研究表明，CCI是一种盈利能力很强的动量指标。在采用正确参数设置的情况下，其胜率最高可达85%。

商品通道指数（CCI）用于衡量价格偏离其统计平均值的程度。它由两部分组成：一条零轴，以及一条围绕零轴上下波动且没有固定上下限的振荡曲线。当CCI高于100时，通常被视为超买；当CCI低于-100时，则被视为超卖。

关键要点

✔ 初学者并不常用CCI指标，但在适当的市场环境下，它可能具有很高的盈利能力。

✔ 根据我的测试，商品通道指数可能具有很高的盈利能力，胜率最高可达85%。

✔ 为商品通道指数选择合适的时间周期和参数设置非常重要。

如何利用CCI进行交易

关于商品通道指数的最佳交易方法，市场上有大量讨论，但我的测试表明，只有一种策略能够实现盈利。经过验证的CCI交易方法是：当CCI跌破-100后重新向上突破-100时买入；当CCI升破+100后重新向下跌破+100时卖出。

需要特别注意的是，CCI也可能产生错误信号，比例最高可达50%，尤其是在参数设置不当的情况下。基于我积累的大量数据，接下来我将详细介绍最优的参数设置。

一些所谓的交易大师建议，当指标升至100上方、显示市场处于超买状态时卖出；当指标跌至-100下方、显示市场处于超卖状态时买入。这种建议无异于一张通往灾难的处方。“超买即卖出、超卖即买入”的策略极其不具盈利性，因为它忽略了一个事实：一只股票可能长期保持超买或超卖状态，而真正的大额利润，恰恰往往来自这些持续行情。

我如何对CCI进行回测

要在TrendSpider中设置商品通道指数的回测，请按照以下步骤操作：

1. 注册TrendSpider。

2. 依次选择：策略测试器（Strategy Tester）> 入场条件（Entry Condition）> 添加脚本（Add Script）> 添加参数（Add Parameter）> 条件（Condition）> 指标（Indicator）> CCI（50,100,-100）> 向上突破固定水平-100（Crossed Up Through Constant Level -100）。

3. 对于卖出条件，依次选择：添加脚本（Add Script）> 添加参数（Add Parameter）> 条件（Condition）> 指标（Indicator）> CCI（50,100,-100）> 向下跌破固定水平100（Crossed Down Through Constant Level 100）。

4. 最后，点击“运行（RUN）”。

CCI指标回测结果

我在1分钟、5分钟、1小时和日线四个时间周期上，对道琼斯工业平均指数成分股进行了CCI指标标准参数（20，100，-100）的测试，结果非常糟糕。

在1分钟图表上，商品通道指数的成功率为50%。对于60秒图表而言，这一成功率已经非常高。但在其他所有时间周期上，CCI标准参数均未能实现盈利。

最佳结果来自日线图上将CCI周期设置为50：该设置在道琼斯工业平均指数30只成分股上的胜率为50%，在标普500指数成分股上的成功率为53%。

这意味着，53%的股票跑赢了买入并持有策略。但更重要的是，在20年的测试期内，该策略的表现大幅跑赢标普500指数，因为盈利交易带来的收益超过了亏损交易造成的损失。

CCI指标的最佳参数设置

我使用TrendSpider进行的累计396个股票年度回测明确表明，商品通道指数的最佳参数之一，是在1分钟图表上使用CCI-20，胜率可达50%。此外，在日线图上使用CCI-50，并对标普500指数成分股进行20年回测，其收益较买入并持有策略提高了553%。这些参数设置取得了非常出色的表现。

接下来，我将展示其中部分成功的交易案例。

CCI表现测试：1分钟日内交易图表

我对陶氏公司（股票代码：DOW）进行的测试显示：在20天的1分钟图表上，CCI-20策略获得了3.5%的收益，而买入并持有策略的收益为-2.3%。

测试期间共发生63笔交易，盈利交易的平均收益为0.22%，亏损交易的平均损失为-0.15%，其中56%的交易实现盈利。

能够在1分钟图表上实现盈利的指标非常少见，这说明CCI指标具有盈利潜力，对日内交易者也非常实用。

CCI表现测试：日线图

我对IBM公司（股票代码：IBM）进行的12年测试显示，商品通道指数策略取得了70.7%的收益，而买入并持有策略的收益为-6.8%。CCI策略的收益表现明显更优，测试期间共完成29笔交易。盈利交易的平均收益为5.26%，亏损交易的平均损失为-5.08%。两者之间的最大差异在于，69%的交易实现了盈利。

这凸显了针对长期投资和短期交易采用定制化商品通道指数策略的强大优势。此外，这只是交易者借助适当工具可以使用的众多策略之一。

CCI指标在标普500指数上的20年表现结果

我的测试数据显示，在标普500指数上采用周期参数为50的CCI指标进行20年回测，取得了惊人的1,108%收益，而同期市场收益为555%。该策略的收益是买入并持有策略的两倍，这使CCI-50成为我测试过的最佳指标之一。

以下是测试结果。

为了在标普500指数的500只美国大型股票上测试商品通道指数，我使用了FinViz Elite提供的优秀回测工具。FinViz的点击式回测引擎，使我能够在日线图上对CCI-50进行过去20年的回测。

CCI指标20年可靠性统计

采用周期参数50时，商品通道指数在20年间跑赢了标普500指数成分股。该策略的总收益率为1,108%，而买入并持有策略的收益率为555%。测试共涉及43,297笔交易，其中53%的交易实现盈利。

在20年的测试期内，商品通道指数（CCI）的收益是买入并持有策略的两倍。根据我的测试，它是目前表现最佳的指标之一。

如何使用FinViz Elite回测CCI

要在FinViz中设置商品通道指数回测，请按照以下步骤操作：

1. 注册FINVIZ。

2. 依次选择：回测（Backtests）> 指数＝标普500（Index=S&P500）> 入场条件（Entry When）> 指标（Indicator）> 商品通道指数（50）向上突破-100（Commodity Channel Index (50) Cross Greater Than -100）。

3. 对于卖出条件，依次选择：入场条件（Entry When）> 指标（Indicator）> 商品通道指数（50）向下跌破100（Commodity Channel Index (50) Cross Less Than 100）。

4. 最后，点击“运行回测（Run Backtest）”。

将CCI与其他指标结合使用

商品通道指数可以与其他技术指标结合使用，以构建盈利能力更强的交易策略。例如，将CCI与资金流量指数、价格变化率或看涨图表形态结合使用，可能获得更高收益。

什么是商品通道指数（CCI）？

商品通道指数（CCI）是一种动量指标，交易者利用它识别超买和超卖状态。该工具最初用于识别大宗商品的周期性转折，后来被用于衡量股票和指数等不同资产的趋势强度和波动性。

优点与缺点

CCI可以判断趋势何时可能发生反转，并识别价格何时处于超买或超卖状态。它能够迅速响应每日价格变化，因此是中期交易策略的理想指标。其计算公式具有可靠的分析基础，也增强了该指标的可信度。

商品通道指数的主要缺点是，由于它没有固定的上下限，因此容易产生错误信号。此外，由于CCI的变化滞后于价格走势，它可能会错过许多重要趋势。

CCI衡量什么？

商品通道指数衡量大宗商品价格偏离其统计平均值的程度。它由一条零轴和一条围绕零轴上下波动且没有固定上下限的振荡曲线组成。随着振荡曲线上升或下降，指标数值也会相应变化。当指标达到特定水平时，通常被视为超买或超卖。

商品通道指数是使用较少的指标之一，大多数初学者对它并不了解，但它是否是一件盈利能力惊人的隐藏利器？

CCI如何运作？

CCI指标背后的逻辑相对简单。该指标将价格与其统计平均值之间的距离进行比较，而统计平均值通过移动平均线计算得出。通过分析价格相对于历史数据的偏离程度，交易者可以更准确地识别价格方向可能发生的变化。

CCI振荡曲线可以在零轴上下波动，零轴是判断超买和超卖状态的参考线。数值高于+100表示超买，低于-100表示超卖。如果指标开始远离这些临界水平，价格很可能会在延续原有趋势之前发生反转或短暂停顿。

CCI能否用于生成买卖信号？

可以，商品通道指数适合用于生成买卖信号。我对道琼斯工业平均指数和标普500指数累计10,600个股票年度的数据测试表明，在日线图上将商品通道指数的周期参数设置为50，过去20年可以获得1,180%的收益，跑赢指数投资550%的收益。

是否应该使用CCI？

是的，我的测试表明，CCI是一种极其可靠的指标，在20年的测试期内取得了优异收益并跑赢市场。过去20年，CCI-50跑赢标普500指数580%。

CCI指标准确吗？

在1分钟图和日线图上，商品通道指数的准确率为50%至53%，产生的盈利交易数量远多于其他指标。由于CCI能够跑赢买入并持有策略，因此可以成为交易系统中的核心指标。在20年的测试期内，CCI取得了1,180%的收益，而买入并持有策略的收益为555%。

商品通道指数可靠吗？

商品通道指数是最可靠、最准确的技术分析指标之一。根据我对标普500指数成分股进行的20年全面回测，CCI跑赢市场580%。

计算方法

按照以下步骤即可计算CCI：

1. 计算每个周期的典型价格，即最高价、最低价与收盘价的平均值。

2. 计算这些典型价格的20周期移动平均值。在下文中，该数值将被称为“均值”。

3. 用每个典型价格减去均值，计算每个周期的绝对偏差总和。

4. 计算出每个周期的所有绝对偏差总和后，再将这些数值与此前的均值进行比较并计算平均值。

5. 最后，将该数值除以0.015，即可得到该周期最终的CCI数值。将这些数值绘制在图表上并进行分析，就可以轻松识别CCI指标生成的买入或卖出信号。

计算公式

商品通道指数（CCI）的计算公式如下：

CCI＝（典型价格－典型价格平均值）÷（0.015×平均偏差）

其中：

典型价格＝（最高价＋最低价＋收盘价）÷3

典型价格平均值＝回溯周期内所有典型价格的平均值

平均偏差＝回溯周期内，所有典型价格与其移动平均值之差的平均值

商品通道指数是一种没有固定上下限的振荡指标，这意味着其极端高值和低值可能出现大幅波动。数值高于100被视为超买，低于-100则被视为超卖。

总结

在测试了累计10,600个股票年度的数据和超过43,000笔交易后，我确认CCI是一种能够盈利的交易策略。在日线图和1分钟图上使用该指标，可以提高交易的盈利能力。

我研究并测试了许多技术分析指标，其中不少指标表现不佳，例如抛物线转向指标和移动平均线。然而，商品通道指数已被证明是一种能够盈利的策略。

我已经证明，商品通道指数是一种经过验证且行之有效的工具，适合希望改进交易策略的交易者使用。它较高的准确率和生成强信号的能力，使其可以成为任何投资者工具箱中的重要组成部分。不过，交易者不应完全依赖商品通道指数，而应将其与其他指标结合使用，并通过TrendSpider或FINVIZ Elite进行测试。

常见问题

商品通道指数适合交易吗？

是的，我们的研究表明，CCI在1分钟图和日线图上都是一种有效指标。与长期买入并持有策略相比，CCI取得了53%的出色平均成功率。我们对标普500指数成分股进行的20年测试证明，CCI跑赢市场580%。

商品通道指数的最佳参数是多少？

我们的测试表明，商品通道指数在1分钟K线图上的最佳周期参数为20，胜率达到50%。在日线图上使用CCI-50是表现最佳的参数组合，过去20年的收益比标普500指数高出580%。应避免在5分钟图上使用CCI-20，因为其胜率仅为13%。

哪些指标优于商品通道指数？

优于商品通道指数的技术分析指标非常少。资金流量指数是一种盈利能力很强的指标；平均K线图与变化率、RSI以及看涨图表形态结合使用，同样表现出色。我们的测试证明，这些指标同样有效，能够适用于多个时间周期，并成功应用于交易策略。

商品通道指数是最佳指标吗？

是的，商品通道指数是最适合交易的指标之一。不过，将其与平均K线、RSI以及双底等看涨图表形态结合使用，可以进一步改善其表现，并将成功率提高至88%。

商品通道指数的最佳时间周期是什么？

根据TrendSpider的数据，资金流量指数的最佳时间周期是在日线图上将周期参数设置为50。在26年的测试期内，该设置取得了1,108%的收益，跑赢标普500指数。此外，在1分钟图上使用CCI-20也取得了50%的成功率。

商品通道指数的可靠性如何？