来源：市场资讯

（来源：价值研学社）

1.盘后消息，《煤炭工业发展"十五五"规划》正式发布。规划覆盖2026—2030年，明确了煤炭作为能源安全"压舱石"的战略定位，围绕"保供应、促转型、强智能、优结构"四大主线展开部署。

煤炭方面，"十五五"规划核心信号是"保供不退、转型加速"。在能源转型过渡期，煤炭的战略兜底角色不会弱化，反而因新能源波动性加大而更加不可或缺。板块"低估值+高股息"的哑铃型配置逻辑依然成立。

小金属方面，战略资源属性正从"概念炒作"走向"业绩兑现"，供给端的硬约束是中长期定价权的核心锚点。整体看，资源品板块在政策催化下有望迎来阶段性估值修复。

2.今年，阿里云计划将模块化数据中心的全球产能提升两倍以上。模块化数据中心采用预制化、标准化设计，可实现快速部署、灵活扩展和更低的建设成本，是AI算力大规模扩张的关键基础设施形态。

3.韩国设立5万亿韩元（约35亿美元）半导体专项基金，重点投资于半导体材料、零部件和设备领域。该基金旨在强化韩国半导体供应链的自主可控能力，补齐在半导体材料与设备环节对日本、美国等国的依赖短板。

4.上海发布政策，推动算力和基础大模型扩大境外调用，支持智能体（AI Agent）、多模态生成等模型产品出口。这是国内首个明确将"AI模型产品出口"作为政策方向的举措，意味着中国AI产业从"技术追赶"走向"能力输出"的新阶段。

5.商务部对原产于墨西哥和美国的进口碧根果作出反倾销初裁。

碧根果（美国山核桃）是中美贸易中具有代表性的农产品品类之一。墨西哥是全球最大碧根果出口国，美国位列第二，两国合计占据中国碧根果进口市场绝大部分份额。

本次初裁意味着后续可能对相关进口产品征收临时反倾销税，国内碧根果种植及加工企业将直接受益于进口替代效应。

------看下今天的盘面------

今天——"迷你乐园" 狂欢日！微盘股指数直接七连涨站上年线～全市场 99个涨停，封板率 88%。沪指盘中摸了把年线，但上面7月13日的缺口还在，多空双方这是要 "在年线打一架"。要是站不稳，可能就还得 "磨一阵子"。

今天黄白线分化明显 —— 黄线（小票）在天上飞，白线（大票）在地上爬。全市场 4000 多只股上涨，涨停+10%以上的超120只，赚钱效应爆棚！对应的是，硬科技权重大票集体 "拉稀"！寒武纪、中际旭创、新易盛跌超5%。

连板方面，晋级率虽然只有23%，但高标表现不错！百花医药 5 连板稳如老狗，宝鼎科技7天6板 "断板都难"，爱丽家居12天11板直接 "焊死车门"，风范股份6天5板反包涨停。特别是哈药股份，刚结束重点监控就二连板，简直是 "解禁放飞自我"～

题材方面

① AI 创新药

上周末药明康德刚说 "美国法院裁决没事"，今天直接高开冲7%，离历史新高就差 0.17 元！结果午后 "翻脸不认人"，带着板块从高点往下砸，不少票收出 "避雷针" 长上影。

不过 AI 制药方向还是 "有料"！Anthropic 这些 AI 巨头冲进来搞制药，毕得医药、百普赛斯20cm连板，美年健康、贝瑞基因也跟着涨停。中期看啊，CXO龙头是AI制药的 "实验工具人"，临床订单放量肯定有肉吃，CMO、AI4S这些环节可以偷偷关注，说不定有 "预期差大红包"~

② 电网设备

英伟达突然说 "投20亿给电网公司 Lancium"，电网设备板块直接 "集体高潮"！京泉华、中电鑫龙、三变科技、风范股份全涨停，风范股份更是 "反包+涨停" 双buff叠满。国内十五五电网要投5万亿，国网就占4万亿，比十四五多40%，算电协同、虚拟电厂这些新方向是 "香饽饽"~

不过这板块离3月历史高点还有30%空间，超跌+小票属性刚好符合现在的 "投机口味"。但别忘了，它是AI基建的 "小弟"，大哥（AI 硬件）要是不行，小弟也蹦跶不了几天～

③ 大消费

7月消费数据同比涨2.2%，比上月快0.8个点，线下消费直接 "回暖"！一鸣食品、华天酒店反包涨停，食品饮料、零售跟着 "喝汤"。最惊喜的是影视股 —— 电影《欢迎来龙餐馆》点映口碑爆了，北京文化、儒意电影直接封板，这俩像是提前买了前排票，第一个冲到涨停板！

不过影视股能不能继续嗨，还得看电影票房。要是票房超预期，可能再拉一波；要是 "口碑翻车"，那就是 "一日游"，别追高～

④ 贵金属

国际金价突破4300美元，上周单周涨 7%，贵金属板块直接 "金光闪闪"！招金黄金、华钰矿业涨停，曼卡龙、晓程科技涨超9%。美联储加息预期降到44.4%，再加上油价低迷、AI资本开支放缓压制通胀，黄金这是要 "称王"？

不过这板块跟海外AI硬件是 "跷跷板"——AI硬件跌，黄金涨；AI硬件涨，黄金跌。