月跌4%年涨93%，Datadog跻身AI基础设施核心持仓|datadog|内存|基金|持仓|网络安全

Sands Capital旗下Technology Innovators基金发布2026年第二季度投资者信，重点阐述了全球科技股反弹背景下的投资布局。该基金在二季度实现26.9%的净回报，显著跑赢大市。报告指出，当季MSCI ACWI指数创下2020年以来最强季度涨幅，半导体、硬件、软件基础设施及网络安全板块表现突出。基金持仓中，内存、软件基础设施与网络安全相关标的贡献了主要收益，但对大型芯片设计及制造巨头的集中押注，在CPU、网络和内存领域领涨的阶段对相对回报形成拖累。垂直软件、互联网和金融类持仓则因宏观担忧和AI颠覆不确定性而小幅承压。 Sands Capital在信中明确表示，基金将持续聚焦AI基础设施的关键瓶颈环节，涵盖算力、内存、制造、网络与电力五大方向，同时保留部分有望借助AI强化竞争优势的优质企业。Datadog正是该基金看好的代表性标的之一。 Datadog运营着面向云应用的可观测性与安全平台，业务覆盖美国及全球市场。截至2026年8月7日，Datadog收盘价为233.93美元。尽管近一个月股价回调4.29%，但过去一年累计涨幅仍高达93.33%，反映出市场对其在AI应用监控和数据基础设施领域战略地位的高度认可。Sands Capital认为，随着企业AI部署从实验走向生产，Datadog作为横跨开发运维与安全的关键基础设施层，有望持续受益于云原生和AI工作负载的扩张。