8月10日，通信设备指数下跌2.22%，成分股中，光迅科技下跌7.64%、中际旭创下跌6.01%、灿勤科技下跌5.38%（数据来源：同花顺）。产业动态方面，中际旭创在机构调研中表示，几乎所有客户订单已覆盖2026全年，部分订单已下到2027年，交付计划细化到月度，800G、1.6T、2.4T、NPO等产品需求确定性较强，下半年将进入集中交付期。

AI算力需求正从云端传导至通信设备产业链。过去行业定价锚在运营商资本开支，如今AI大模型训练与推理推动数据中心网络带宽非线性增长，光模块和交换机从可选升级为算力集群刚需底座，行业增长逻辑由资本开支周期转向技术迭代与算力扩张。信维通信推出不超过60亿元定增扩产，其中28.5亿元投向商业卫星通信器件，显示产业链资本开支上行。WAIC 2026释放超节点、CPO/NPO、光互连等新方向信号，NPO标准统一在即，技术迭代为光模块、交换机等环节带来增量需求。

中证全指通信设备指数从中证全指指数中选取业务涉及通信设备领域的上市公司证券作为指数样本，覆盖光模块、数据中心交换机、光纤光缆等AI算力互联核心环节。天弘中证全指通信设备指数基金（A类：020899，C类：020900）跟踪该指数。据2026年第二季度报告，产品规模约56.11亿元。头部厂商的订单能见度，正在把AI算力对通信设备的拉动从概念推向可验证的交付节奏。

天弘中证全指通信设备指数基金销售费率方面：A类份额：申购费：申购金额小于500万，费率为1%，申购金额≥500万，1000元/笔；赎回费：持有少于7天，费率1.5%，持有≥7天且少于1个月，费率0.3%，持有≥1个月，费率0.05%；A类无销售服务费。C类份额：无申购费；赎回费：持有少于7天，费率1.5%，持有≥7天，不收取赎回费；销售服务费：0.2%/年。具体费率以销售机构为准。

文中提及的相关个股仅用于说明指数成分和产业链特征，不构成个股推荐。风险提示：观点仅供参考，不构成投资建议。基金及指数过往业绩不代表未来表现。指数基金存在跟踪误差。投资者在购买基金前应仔细阅读基金法律文件，充分考虑自身的风险承受能力，在了解产品情况及销售适当性意见的基础上理性决策。基金有风险，投资需谨慎。