隔夜美股集体收跌压制了开盘情绪，三大指数早盘集体低开，随后资金沿着低位防御和涨价主线展开修复，午后沪指震荡翻红。
A股三大指数涨跌不一。上证指数收涨0.19%，报3990.3点；深证成指跌0.56%，报14622.5点；创业板指跌0.92%，报3705.56点。全天成交24008亿元，基本与前一交易日持平。上涨2118家，占比38%。
核心指数多数小幅收跌，或者放量、或者缩量。
北证50逆势大涨2.67%，成交额放大25.91%，在所有指数中显得突兀。
上证指数、科创50，涨幅分别为0.19%、0.11%，是除了北证50以外，唯二上涨的两个指数。
除此以外，其他核心宽指全跌下跌。
对全天数据复盘，主力采取了大幅减空的操作。
行业
农林牧渔、食品饮料、商贸零售，3大消费类行业一起进入榜单前10名，是今天的主线之一
尤其领头农林牧渔，涨3.63%，个股上涨率91.23%，成交额放量88.30%，三项数据都遥遥领先全场。
摩根大通近期发布研报警告，超级厄尔尼诺现象冲击全球粮食生产，叠加霍尔木兹海峡航运扰动，两大因素共振可能压制全球农作物产出、抬高农业生产成本，推动食品通胀持续走高至2027年上半年。8月CPC将2026年四季度发生极强厄尔尼诺的概率上调至95%，USDA 8月报告也下调了单产预期。
在"天气+地缘"双催化之下，种植链与养殖链同步受益，资金对粮价上行的预期快速升温，短线情绪明显占优。
石油石化、煤炭、基础化工，3大周期资源类一起进入榜单前10名，是今天的又一主线
以石油石化领头，涨1.92%，个股上涨率79.17%，成交额放量33.67%。
国家发展改革委、国家能源局近日印发《石油天然气发展"十五五"规划》，为行业中长期资本开支和增储上产提供政策预期；同时美伊谅解备忘录到期，8月17日美方明确表示不寻求延长，60天谈判窗口期届满，双方在霍尔木兹海峡等问题上分歧严重，全球原油供应链面临地缘溢价重定价，IEA也预警三季度全球原油供应缺口预期翻倍。
整体看，能源资源方向受益于地缘冲突带来的供给担忧和"十五五"规划的政策预期，油价上行预期强化，板块风险偏好抬升，成为今天资金避险的主要去向。
热力图
此图用于观察市场整体强度结构。
今日继续没有行业的强度超过90。
农林牧渔（86）、医药生物（85）、石油石化（80），一起强于80。
农林牧渔强度单日跳升19个点，从67升至86，与今日农业全线爆发完全对应；石油石化从65升至80，同样受益于油气涨价逻辑；医药生物维持85高位，虽今日板块小幅回调，但相对强度仍居前列，机构密集调研叠加下半年风格切换，行业关注度仍在。
强度高于70的还包括：综合（78）、煤炭（75）、有色金属（73）、纺织服饰（72）。
把这些品种放一起看：3个消费、3个周期资源，以及1个综合。
另一边，科技板块强度集体塌方，电子从61骤降至34，通信从43降至18，计算机从47降至38，传媒从53降至49。
市场风格真的变了，应该降低对于科技反弹的预期。
期指持仓
中信，减空4858手；
对IC减空3383手，分别对IF、IH、IM减空230手、减空79手、减空1166手；
加仓买单1499手，平仓卖单3359手。
其他主要玩家，减空3754手；
分别对IC加空511手、对IF减空440手、对IH减空926手、对IM减空2899手；
平仓买单3492手，平仓卖单7246手。
大盘窄幅整理，指数、个股普跌，盘面看起来并不强。
复盘数据超出预期，两者合计减空8612手，力度非常大，是个不错的信号。
以平仓卖单为主，空头在离场。
合计对IH、IF减空1675手，合计对IC、IM减空6937手，仍然偏向中小盘股。
操作完成后，共持有净空单114622手。
上次净空单低于这个数据是6月29日，当天收于4073，比今天高出2%。
这里如果能有急跌应该是较好的上车机会，即使没有急跌，数据方向亦打算加一点，倾向于消费和周期资源。
主力的嗅觉肯定比散户更灵敏。坊间盛传，即将于8月21日上午10时举行“开局起步‘十五五’”系列主题新闻发布会，可能会有超出预期的组合拳。
热门跟贴