来源：市场资讯
（来源：宏赫臻财）
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一、财务指标分析
比较标的出镜→A股上市的区域性银行总市值TOP10
1、当前市值、营收、净利润一览图
（按总市值降序）
（按营业总收入降序）
ROE-TTM最高是成都银行14.7%；净利率最高是成都银行56.29%。
2、净息差
净息差 NIM(net interest margin)：净息差其实是生息资产的收益率，即净利息收入与平均生息资产规模的比值(即净利息收益率)。
净息差近十年均值最大：渝农商行2.15；均值最小为上海银行1.52。最新季度（26Q2）最大值为南京银行1.79，最小为上海银行1.15。
按近十年净息差均值降序
3、不良贷款率
不良贷款率指金融机构不良贷款占总贷款余额的比重。不良贷款是指在评估银行贷款质量时，把贷款按风险基础分为正常、关注、次级、可疑和损失五类，其中后三类合称为不良贷款。
不良贷款率近十年均值最小：宁波银行0.79%；均值最大：北京银行1.37%。最新季度（26Q2）最小值：成都银行0.68%；最大值：上海银行1.42%。
按近十年不良贷款率均值升序
4、非利息收入占比
非利息收入指商业银行除利差收入之外的营业收入，主要是中间业务收入和咨询、投资等活动产生的收入。不同商业银行的收入构成都有所不同。就中国的银行目前收入结构来看，利息收入仍占据主体，一般都占主营收入80%以上。然而，利息收入由于受利率变动和经济周期影响很大，具有不稳定的周期性特征，而且坏账风险较大。因此近些年来，国内银行开始加大对非利息收入业务的投入，这块业务相对稳定，安全，且利润率通常更高。
非利息收入占比近十年均值最大：宁波银行33.44%；十年均值最小：渝农商行14.98%。近四季（26Q2）最大值：上海银行38.75%，最小值：成都银行9.05%。
按近十年非利息收入占比均值降序
5、活期存款占比
活期存款占比近十年均值最大：杭州银行52.6%，十年均值最小：南京银行30.6%。近四季（26Q2）最大值：杭州银行43.8%，最小值：南京银行21.3%。
按近十年活期存款占比均值降序
6、生息资产收益率
生息资产收益率近十年均值最大：宁波银行5.01%，十年均值最小：沪农银行1.57%。近四季（26Q2）最大值：南京银行3.34%，最小值：上海银行2.53%。
按近十年生息资产收益率均值降序
7、净资产收益率
净资产收益率近十年均值最大：宁波银行14.75%，十年均值最小：北京银行9.15%。近四季滚动TTM最大值：成都银行14.72%，最小值：北京银行7.32%。
按近十年净资产收益率均值降序
二、价格乘数一览
1、市盈率
市盈率近十年均值最大：宁波银行9.1倍，十年均值最小：北京银行5.5倍；市盈率当前时点最大值：宁波银行7.4倍，最小值：上海银行5.5倍。
按近十年市盈率均值降序
思考题：你说是市盈率高价值大，还是市盈率低价值大呢？
2、市销率
市销率近十年均值最大：宁波银行3.45倍；近十年均值最小：北京银行1.96倍；市销率当前时点最大值：成都银行3.32倍；最小值：北京银行1.69倍。
按近十年市销率均值降序
3、市净率
市净率近十年均值最大：宁波银行1.41倍；十年均值最小：渝农商行0.53倍。市净率当前时点最大值：宁波银行0.97倍；最小值：北京银行0.42倍。
按近十年市净率均值降序
从以上市盈率、市净率、市销率三个价格乘数综合统计：
十年均值溢价最大前三：宁波银行、杭州银行、苏州银行。
当前估值溢价最大前三：宁波银行、苏州银行、成都银行
综合溢价排名
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