中国巴菲特”段永平，每逢过年必有大动作，今年春节期间持仓更新：减苹果、狂加英伟达、抄底茅台、新进AI三小将。
美股端，段永平Q4减持少量苹果，不是不看好，是腾出钱干AI。英伟达持仓暴增11倍，直接干到第三大重仓，市值13.5亿美元。同时新开仓三家公司：算力租赁CoreWeave、高速连接Credo、AI医疗Tempus，标准“龙头重仓+产业链补位”打法。
我分析段王不是简单的炒题材，仔细研究他买的公司都是能落地、有现金流、卡位核心环节的公司，属于巴菲特“传统价值投资“结合“科技价值投机”的组合打法。
A股这边段王更干脆：清仓中国神华H股，砸1.03亿加仓贵州茅台。别人恐惧他贪婪，白酒调整期逆势加仓，看中的就是茅台无有息负债、高分红、品牌壁垒打不破。段永平说得直白：扛不住50%回撤别碰，他买的是十年后的现金流。
段王的新思路总结一句话：坚守消费龙头，加仓AI算力，进攻带防守。
今年春晚请客的是豆包，明星嘉宾是机器人，内核就是“科技感”！至少2亿股民是奔机器人看的春晚，人形机器人翻跟头、打醉拳、人机共舞，可以说今年的春晚实际上就是一场“人形机器人”展会！几个亮点：
第一，技术落地。高动态关节、自主决策、故障协同，不再是实验室样品，是能上台表演的成熟产品；第二，商业化提速。春晚同款机器人瞬间售罄，63万高端机型被秒抢，家用、商用、工业场景全面打开；第三，产业链爆发。核心零部件、整机制造、算法模型一条龙，国产替代进入放量期。
韩国人说，如果春晚的机器人视频是真的，那韩国就完了！
其实这次春晚效果，对于炒股的人来说并不意外，尤其是专注机器人赛道的小伙伴。不少人说节后高开要跑，但如果跑两天，又悻悻得回来，何必折腾～有个事儿得注意，“豆包+机器人”可能已经开始，春晚把两者捏在一起，也许不是巧合！
春晚我们看到的只是机器人的物理能力，如果把豆包装进机器人的大脑，会如何？
说到seedance我最近玩了好多视频，也掉了几千粉，铁粉说我玩疯了，很多粉丝说我不务正业了。我的确是被震撼到了，充了会员，一宿宿不睡觉的玩，哈哈。
最近两天，seedance明显降算力了，画质有点变模糊，可能是算力不够了吧。2026年字节追加了1600亿预算，其中850亿是买芯片自研，还是不够，我猜后面还得加。
算力方面老美是富二代可以随意挥霍，我们是穷二代必须精打细算。所以seedance给普通用户的权限少的可怜，给会员的权限也不多，但非常确定的一点是：有了seedance，单人真能干翻一家电影公司、游戏公司、传媒公司，这不是玩笑！未来一人公司要火！
段永平说，AI公司十个能活一个，但这一个未来就是亚马逊、谷歌。段永平还说大模型公司成功率低，但谷歌一定会成功。
那么中国的大模型之王，就一定是字节了，已经甩开老二、老三不知道几条街。字节系将是2026年数字AI界的王者，抱字节大腿那就是抱对了大哥，这就是迷恋seedance的原因，而生活中我已经离不开豆包了。两个都是字节的AI大杀器！
春节假期美股整体震荡偏弱、科技分化：道指微跌、纳指小幅回调，AI硬件韧性仍在，苹果逆势上涨，英伟达收涨。没有崩盘、没有系统性风险，属于高位获利回吐，对A股是中性偏稳，不算利空。
但要注意：美联储降息预期从3月往后推，美债收益率反弹，压制全球成长股估值，节后北向流入节奏会更慢，别指望无脑涨了。
黄金很直白，假期大跌，现货黄金跌破4900美元/盎司（1100/克），白银跌超3%。地缘缓和、降息预期降温、高位获利盘砸盘。对A股传导清晰：有色承压，但央行持续购金托底，我个人还是倾向看向800-850元/克一带。别忘了，2022年-2024我说3年看到1000，还是很准的。
A50期指小幅回落，幅度可控，说明外资对A股没有极端恐慌，节后开盘不至于被外围带崩。
假期其他财经大事，我们快速过一下：
消费爆了：重点零售与餐饮企业销售额同比大增，商圈客流、营业额双爆发，电影票房破15亿，消费复苏不是口号，有迹象了！
流动性稳：央行节前逆回购护航，资金面宽松，节后无流动性压力；
海外平稳：美股小幅收涨，大宗商品波动可控，外围不拖后腿；
政策蓄力：各地发放消费券，稳增长政策持续落地，两会前政策暖风不断；
免签落地：对多国短期免签正式生效，跨境商旅、航空、文旅直接受益；
以旧换新：家电数码补贴扩围，制造业需求端有支撑。
所有信号指向一个结论：春节后A股，开门红概率很大，结构性明确。
第一，机器人+AI算力。段永平加仓、春晚刷屏、政策加持，三重催化，核心标的享受估值溢价；
第二，消费复苏。白酒、餐饮、旅游、影视，假期数据验证景气度，低位龙头值得关注；
第三，核心资产重估。茅台这类被长线资金加仓的龙头，跌透了就是机会，资金会从题材回流价值；
第四，复工主线。开工旺季带动建材、机械、化工，周期股有阶段性机会；
第五，黄金与避险。大跌后逢低布局，博弈央行购金与地缘反复；
第六，跨境服务。免签+出行复苏，航空、机场、酒店逻辑通顺。
指数层面，节前缩量震荡，节后大概率修复上行，目前看4100点支撑有效，目标4180-4200点。节奏上先扬后稳，题材轮动加快，主线、主线、主线～
总结划线：春节假期信号很明确——科技看机器人与AI算力，消费看复苏，资产看核心龙头，外围看美股震荡+黄金回调。段永平用真金白银告诉我们，好公司跌出来是机会，烂公司涨上去是陷阱；机器人春晚告诉我们，产业趋势不可逆，政策支持的赛道才有大机会；美股与黄金告诉我们，全球流动性温和收紧。
文章结尾借用段王的一句话：AI泡沫会被AI的车轮碾碎！
就说这些，biu～ 关注驴圈，把握AI机遇！
【注：以上观点为媒体公开信息整理和个人生活感悟笔记，不构成任何投资建议！】
热门跟贴