2018年迄今为止，
金融市场像本届世界杯一样不断上演反转剧，
资管新规、网贷备案、中美贸易、楼市新政，
成为了大家经常提到的关键词。
2018年的投资理财市场，
可以用一个词来形容:差强人意。
近期有关记者近期从多家银行了解到，各银行推出的理财产品，收益普遍都出现下滑。特别是在今年2月银行理财产品平均预期收益率达到了4.91%的高点之后，已经连续7个月下跌。
近日，有关记者登录某股份制银行官网购买理财产品时发现，预期年化收益率在4.75%以上的产品，起购金额至少100万元，而一些起购金额较低的理财产品大都是专属或定制类产品，销售额度有限且普通投资者无法购买。
▍收益下跌最主要的原因又是什么呢？
以(9月14日-9月20日)这一阶段为例银行理财产品发行量共2422款，较前一周增加了20款；平均预期年化收益率为4.57%，较前一周下降了0.02个百分点，连续3周下跌，创去年10月以来最低收益水平。
中国工商银行北京分行国贸支行副行长张然：近期发行的理财产品，整体供应上相对稳定。与上半年相比，随着资金市场的变动，收益基本上是稳中有降。
其中收益下降的还有互联网宝宝类产品，在9月14日-9月20日，74只互联网宝宝类产品的平均七日年化收益率为3.08%，较前一周下跌了0.17个百分点，创近两个月最大跌幅，也是2017年以来的最低收益水平。
多位业内人士对此分析认为：
银行理财收益率继续走低，主要是由于市场流动性偏宽松叠加资管新规、理财新规影响所致。展望9月份，由于季末考核时点的到来，银行理财收益率有望短暂反弹，但整体仍将趋于平稳。
融360分析师杨慧敏认为：
8月份银行理财收益率继续走低的原因主要是市场流动性偏宽松，资金利率进一步走低。临近三季度末，资金面影响因素增多，包括季末MPA考核、地方债发行加速、美联储加息等诸多不确定因素。这会在一定程度上扰动资金面的稳定，预计银行理财收益率或会有小幅反弹，不过，由于整体流动性的合理充裕，长期来看，银行理财收益率还会趋于稳定。
除了银行理财预期收益率在近10个月出现连续下跌以外，还值得关注的是，保本理财的发行量占比自3月份以来连续6个月下跌。融360监测数据显示，8月份，保本理财（保证收益类+保本浮动收益类）发行量为3134款，占比为26.32%，较7月份环比下降0.21个百分点。而非保本浮动收益产品发行量为8061款，占比为67.7%，环比上升0.17个百分点。
华宝证券分析师杨宇表示，“从整体来看，当前银行理财产品新老交替节奏相对平稳，也从侧面反映出在银行可以自主决定整改节奏的情况下，过渡期的早期更倾向于缓慢压降老产品的规模。”
▍净值型理财产品发行量在增加
目前，银行理财产品的发行种类和数量有何变化？在当下的市场上，还有没有低门槛、相对高收益的理财产品呢？
业内人士告诉有关记者，今年4月，资管新规发布之后，净值型理财产品的发行数量显著上升。
兴业银行北京分行理财经理张晓娟：大部分的产品已经向净值型转化，发行数量在逐步增加，长期的产品，一年期、两年期的产品在增加。
与传统理财产品不同，净值型理财产品，以市值计量所投资资产，与基金相似。为了让普通投资者更加直观地了解净值型理财产品，在发行新产品时，银行都会公布业绩比较基准，类似于传统理财产品的预期收益率。
兴业银行北京分行理财经理张晓娟：
给客户公布的业绩比较基准是4.7%-5.0%之间，供客户参考，客户在购买之后可以通过个人网上银行、手机银行、官网查询每日的净值，这样产品的运作情况是一目了然的。区别于以往预期收益型的理财，净值型理财的收益不再是确定的，要根据产品的运作情况而定。
由于净值型理财产品不再保本保息，不少投资者表示出了对风险的担忧。
投资者：还是会选择购买理财产品，但是期望即使有波动，最低在5%-10%的波动率之间，别赔得太多，还是以保值、增值为基础。
银行提示投资者，在购买净值型理财产品时，一定要详细了解产品内容。
中国工商银行北京分行国贸支行副行长张然：老百姓在购买理财产品的时候，建议要考虑自己真实的风险承受能力，了解产品类型投资方向，以及它的风险级别，不盲目地选择产品。
▍既然缕缕受挫，那还能投资什么能裹得住干瘪的钱包呢？
现阶段，货币价值贬值，购买力日渐降低，钱似乎变得不值钱了。而“黄金”一词经常萦绕在人们耳旁，可谓是既陌生有熟悉的代名词。而过去多年里，黄金的表现远远好于银行、股票。
为了规避理财风险，一些有长远目标的人都会将它视为投资首选，在当前不明朗的经济形势下，购买一些实物黄金来规避资产缩水的风险，无疑是一个不错的选择，另外黄金是全世界公认最佳保值产品，再也不怕收益率下降啦，无论环境如何变化，黄金始终是个人和家庭最重要、最安全的资产之一。
【千旗黄金】是以黄金珠宝新零售业务为核心，围绕实物黄金的“买、卖、存”，通过科技创新双向驱动，致力成为终端黄金珠宝业务渠道服务商和黄金珠宝全产业链金融服务商。
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