Sora带领AI大军冲上云霄，指数能否延续年前热度？|Sora(公司)|ai|sora|冲上云霄|大军|大模型|模态

一、盘面观察

截至收盘，沪指涨1.56%，深成指涨0.93%，创业板指涨1.13%。北向资金全天净卖出63.75亿，其中沪股通净买入1.78亿元，深股通净卖出65.53亿元。市场全天高开后震荡分化，沪指相对偏强收盘站上2900点。总体上个股涨多跌少，全市场超4200只个股上涨，逾200只个股涨停。沪深两市今日成交额9572亿，较上个交易日缩量602亿。板块方面，Sora概念、教育、传媒、CPO等板块涨幅居前，券商等少数板块下跌。

简评：这里持仓过年的兄弟们，早上还是吃了一个情绪释放的流动溢价。但是高开之后果断是要出的，大盘的温度连续几日都在一个非常亢奋的状态上行走，就像水温持续过高，是容易烧干的，变成水蒸气，这里是明显有资金在流出的。再从消息面来说，其实过年期间，除了AI上的发酵，其余的基本上没什么比较明确的交易路径，而AI今天也是大幅度虹吸，估计也不会太持久。政策端，假期内可以说是冷清了，几乎没有什么政策出来，甚至美联储的降息预期还减缓了，这对于港股和A股的流动性又是一次打击。接下来的2、3、4月也不是传统意义上的强势月，这里其实还是应该进一步谨慎，不要被过年红包冲昏了头脑，上面即使要发平准基金也不会在一个外部环境和基础环境不好的时间段进行的。暂时这里还是客观看待盘面，小仓位去做一些确定性较强的方向。

二、板块观察

1、科技线（Sora）

假期就发酵的很厉害了，Open AI的新视频模型Sora火爆，相关的AIGC、做视频AI模型、或有丰富IP资源的股价都有反应。AI一家独大，市场几乎被巨头垄断，但仍有一些细分领域存在机会。影视、游戏、AIGC等相关产业受到AI技术的带动，迎来新一轮发展机遇。

在算力领域，光模块成为领涨板块，天孚通信反包涨停，中际旭创、新易盛、剑桥科技等表现强势。同时，国产算力高新发展也呈现出强劲势头，恒为科技、拓维信息等公司涨停。这块毫无疑问是目前市场最确定性的方向，如果这里大盘向下调整，资金的抱团效应会进一步加剧，同时扩散开来。但是持续性还是有待观察，这里发力过猛，后面估计会很快走分化。这里没进的我是不建议追高，如果要交易可以等观察下，后面的分化路径。

2、旅游&消费春节旅游热潮成为异动的背后推手，今年的旅游出行数据亮眼，远超疫情前和去年同期。出行人次激增19%，总花费也实现了7%以上的增长。而春节档的电影票房更是刷新历史记录。旅游、酒店餐饮和影视院线等板块在春节前经历了一波大幅下跌后开始企稳反弹。这些数据与市场的利好消息相叠加，今天的反弹显得尤为确定。但是也就是利好兑现了，这里高开也需要出掉。3、教育传媒节前的教育新规出台，已经带动港股教育股大涨，今天A股开盘教育股补涨，补涨的还有减肥药、区块链等品种。教育行业可以继续观察，因为这个政策基本上就是对于此前政策的推翻，估计还会有持续性，但是也会很快分化。不过这几个板块力度不如AI，分流也一般，资金还是集中在AI。

三、个股观察

Sora是能够理解和模拟现实世界的模型基础，这一功能将成为实现AGI（通用人工智能）的重要里程碑。Sora的横空出世意味着AI大模型对包含文字、因果关系、图像在内的多模态将成为生成式AI的重点发展方向。

白马股：

【万兴科技】“天幕大模型” 是国内首个专注于以视频创意应用为核心的多媒体大模型。

【昆仑万维】“天工大模型”文木理解多模态能力突出。

【中文在线】“中文逍遥大模型”，可提高创作者效率，一张图写一部小说。

【科大讯飞】“讯飞星火认知大模型V2.0"，多模态能力重大突破。

【云从科技】自研All-In-OneTr ansformer多模态基础大模型框架，打造语言大模型、视觉大模型、语音大模型。

小市值股：

【因赛集团】“InsightGPT大模型”文生视频功能可生成20秒以上的视频。

【博汇科技】自研多模态AI识别引擎,围绕AIGC的音频、视频、图片、文字生成式AI生产的内容。

【苏州科达】推出了KD-GPT大模型，包括多模态大模型、AIGC图像大模型和行业大模型。