如果说指数基金是跟随指数的基金,那么指数增强基金就是在指数基金的基础上,增加了主动管理成分的基金,寻求在跟随指数的同时跑赢指数。

历史数据表明,在A股市场上,指数增强基金作为一个整体,确实大部分能跑赢指数。

今年以来,指数增强基金的表现亮眼,在今年以前成立的296只指数增强基金中(含多种份额的基金只计入一个),276只跑赢了基准,比例高达93%,平均超额收益为3.44%。

一直以来,指数增强基金是我推荐的一类投资工具,在实际投资时,考虑以下4点:

1.指数增强基金是指数基金的衍生,是超越指数的工具, 不要为了投指数增强 基金 而投指数增强基金 ,如果你本来就想投某指数,再考虑该指数的增强基金。

2.虽然总体上看指数增强基金确实跑赢了指数,但 并非任何一个指数基金都能跑赢指数,分散配置多只指数增强基金可以提供跑赢的胜率 。

3.从历史数据统计来看, 指数增强基金的短期表现存在一定的 持续性 ,前面6~12个月表现好的指数增强基金,后面的3~6个月倾向于表现较好。

以下是我之前发过的统计的结果:

按过去3个季度的业绩排名把沪深300指数增强基金分为5组,每半年调仓一次,从过去10年数据来看,历史表现最好的组合(紫),比历史表现最差的组合(蓝)年化收益高了约10%:

中证500指数增强基金,由于基金数目相对较少,只分三组,同样是历史表现好的组合(绿)比历史表现差的组合(蓝)强,差别更加明显:

4. 盘子越小 的市场 ,通常指数增强的效果越 明显 ,中证1000增强效果强于中证500,中证500的增强效果又强于沪深300

下面我整理了今年至今表现最后的 Top 10 指数增强基金 ,区分沪深300、中证500和中证1000指数。

1 . 沪深3 00 指数增强基金

今年之前成立的65只,今年的平均超额收益为2.37%,表现最强的十只:

2 . 中证5 00 指数增强基金

今年之前成立的有67只,今年平均超额收益为3.56%,表现最强的十只:

3 . 中证 1000 指数增强基金

今年之前成立的有46只,今年平均超额收益为6%,表现最强的十只:

提醒一句,指数增强基金为股票型基金,波动很大,投资时需考虑自己的风险承受能力,量力而为。

今天周四,继续定投基金组合“天行健”:

欢迎大家跟投我的基金组合“天行健”: