来源：财经九号
作者 | 胖虎
2026年10月中旬，湖州银行率先披露三季报，成为当年首家交卷的城商行。资产总额站上2035.17亿元，营业收入同比增长17.25%，在中小银行普遍承压的周期里，这份增速并不常见。
真正值得关注的，还不是业绩、规模、增速这些数字本身，而是数字背后的选择：一家太湖边的中型城商行，如何在规模扩张与风险抵补之间保持平衡，又如何把“绿色” 从特色做成根基。
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规模翻番与营收提速
增长的质量藏在哪里
不到五年，资产从1014亿元翻至2035亿元，湖州银行完成了许多同类银行用更长时间才走完的路。至2026年9月末，资产总额同比增长12.73%，较上年末增长9.6%，今年3月底首次站上两千亿关口后，仍旧继续保持规模扩张节奏。
从半年报看，6月末总资产增至2037.77亿元，同比增长12.1%；贷款余额1098.65亿元、存款余额1447.29亿元，同比分别增长13.%和13.7%；至9月底，湖州银行的资产规模仍站稳2035亿元高位，同比增加12.73%；贷款和存款规模分别为1102亿元、1436亿元，较2025年底的1021亿元、1295亿元分别增加了81亿元、141亿元。存贷双升的背后，是湖州本地制造业根基与民营经济活力的自然投射，而非单纯冲规模的结果。
营收端的表现更值得关注。前三季度营业收入29.41亿元，同比增长17.25%，较上半年12.4%的增速进一步抬升。其中利息净收入23.67亿元，占营收80.46%，仍是绝对支柱；投资收益4.63亿元，占比15.75%；手续费及佣金净收入0.72亿元，占比仅2.44%。中间业务偏弱是中小城商行的共性短板，但利息净收入的扎实增长说明主业并未失速。且今年上半年湖州银行利息净收入15.80亿元、同比增长15.6%，已经透露出修复信号。
需要指出的是，净利润10.06亿元，同比增长6.20%，利润增速绝对值放在业内绝对够看，不过增速低于营收，原因并不复杂。这是因为湖州银行的信用减值损失前三季度计提11.03亿元，占营业收入的37.50%，同比大幅增加——这既是资产分类趋严、前瞻性计提的结果，也客观上做实了资产质量、囤厚了风险抵补的 “存粮”，为未来利润释放腾出了空间。营收增、利润稳，靠的不是粉饰，而是先把安全垫垫厚。
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资产质量表现站稳行业优秀水平，
两度补充资本金获市场与机构双认可
湖州银行最被同业称道的数据，是不良率与拨备覆盖率。三季报没有披露不良率等指标，不过截至2025年末，湖州银行的不良贷款率0.84%，已经连续六年低于1%；拨备覆盖率413.62%，在城商行阵营中稳居第一梯队。
联合资信评级报告显示，该行将逾期60天以上贷款划入不良，标准严于监管底线，2023至2025年累计核销不良贷款超过10亿元。换句话说，0.84%的不良率是在做实分类、加快处置之后的结果，绝不是放松认定换来的账面好看。
在资本端，湖州银行至三季度末核心一级资本充足率9.73%，一级资本充足率11.32%，资本充足率13.57%，虽然远远高于监管要求，但考虑到信贷投放仍在两位数增长，资本消耗是持续存在的约束。2026年9月，该行发行8亿元无固定期限资本债券，首期票面利率2.15%，用于补充其他一级资本。此前2025年11月已发行12亿元永续债，资本补充节奏与业务扩张基本匹配。联合资信给出的AA+主体评级和稳定展望，也反映了市场对其资本管理节奏的认可。
净资产收益率方面，2025年末加权平均净资产收益率约9.42%。在净息差行业性收窄、减值计提大幅增加的背景下，这一水平已经相当不错。不过湖州银行拨备前利润的韧性其实更好：上半年拨备前利润约14.01亿元，同比增长约18.3%。把减值因素还原回去，核心经营能力的成色要亮眼得多。
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绿色金融从“特色”到“一号工程”
普惠金融润泽小微企业
湖州银行真正的辨识度，不在规模，而在贷款投向的结构。湖州是“两山”理念发源地，也是全国首批绿色金融改革创新试验区。湖州银行2016年提出打造“绿色特色银行”，2019年采纳赤道原则，在董事会层面设立全国城商行首个绿色金融委员会。
截至2025年末，该行绿色贷款余额320.07亿元，占各项贷款比重达30.33%，这意味着湖州银行每放出100元贷款就有超过30元投向绿色领域。更关键的是质量：绿色信贷不良率仅0.43%，远远低于全行平均水平，绿色资产反而是最优质的资产之一。
把绿色做实，靠的不是口号。2025年该行发布全国银行业首部《转型规划》，自研碳核算工具对接欧盟碳边境调节机制，全年新增碳减排贷款8.6亿元、余额超32亿元。与亚开行、亚投行合作落地首笔生物多样性保护转贷款，运用央行碳减排工具投放贷款11.6亿元，支持节能减排项目140个。
在普惠与绿色的交叉地带，“绿色小微快贷”将ESG要素嵌入信用评级模型，接入税务、环保、用能等14类数据，实现T+0出额放款，这种“绿色+普惠+科技”的叠加能力，是大型银行难以在县域小微场景中快速复制的。
普惠金融方面，湖州民营经济活跃，小微企业密度高。2025年末民营企业贷款新增64.23亿元，供应链贷余额突破100亿元，绿小贷余额突破45亿元，获中国普惠金融国际论坛“绿色普惠金融前沿奖”。湖州银行在湖州地区存款市场份额10.68%、贷款市场份额6.38%，作为本地最大法人银行，其网点覆盖与地缘黏性构成了天然护城河。
两千亿的体量在城商行中并不靠前，但湖州银行给出的启示恰恰在于：规模翻番只是结果，选择在绿色与普惠的交叉地带深耕，把三成贷款做成“绿的”、把不良率压在1%以下、把拨备堆到四倍于监管底线，才是这家银行在周期波动中保持从容的真正原因。
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