巴菲特说：“在股市长期赚大钱，不需要超高智商，也不需要非凡的商业洞察力，更不需要内幕消息，只需要两个条件：一是正确的思考，二是控制情绪，避免不良情绪破坏这个思考内容。”那么，正确的思考是什么，如何控制情绪，保持理性呢？

第一、买股票就是买公司股权的一部分。

巴菲特说：“我希望每位投资者在买股票的时候，都能有一种这样的思维。就是你买的并不是股票，而是买这个公司股权的一部分”。当你有这个想法的时候，你就会想着买国宝级别的企业股权，国宝级企业的股权长期一定是稀缺的，因为这是很多投资者都会去抢的，促使它在一二十年的时间里持续超常规升值。

如果你以合理的价格买入优秀的企业股权，这家企业能做到10%以上的长期净资产回报率，就比把钱存银行强很多。

第二、足够的安全边际。

1993年，巴菲特说：“我们选择公司第一重要的是公司经营状况良好，第二重要的是管理层值得信赖，排在第三的才是合理的价格。”巴菲特不再像过去那样要求买入低估的股票了，而是以合理的价格买入一家好公司。

第三、对超级明星股进行集中投资。

巴菲特说：“有人把资金分散在一些他们看不太懂、价格又没有吸引力的投资标的上，以为分散投资可以以降低风险，这是错误的。正确的投资方式是重仓你看得懂并且对公司经营十分有信心的几家企业。把绝大部分资金都集中在这几只股票上，不管股市短期涨跌，长期拿着，就能稳赚不赔。”

一般来说，买一只是在赌博，买几十只是盲目投资，买五到十只进行组合，重仓前1到3只是最合适的。组合投资的长期持续性更好，也可以不断地进行组合优化。